硅谷顶级风投如何成为加密投资界的风向标

Andreessen Horowitz（简称a16z）是由Marc Andreessen和Ben Horowitz于2009年创立的知名风险投资公司。通过投资多家成功的互联网公司，a16z迅速跻身硅谷顶级风投行列。目前，a16z管理着超过350亿美元的资产，投资领域涉及人工智能、生物医疗、消费、加密货币、企业服务、金融科技、游戏等多个方向。

进军加密领域

a16z早在2013年就开始涉足加密领域投资。当时许多传统风投仍对加密行业持怀疑态度，a16z却率先参与了某知名加密货币交易平台2500万美元的B轮融资，并在之后进行了多次追加投资。这一决策不仅为a16z带来了丰厚回报，还使其迅速成为加密投资领域的佼佼者。

为更好地开展加密领域投资，a16z于2018年设立了专门的加密基金。该基金已进行了5次募集，目前管理资金超过76亿美金：

• 2018年首支基金规模约3亿美元
• 2020年4月第二支基金规模约5.15亿美元
• 2021年6月第三支基金规模约22亿美元，创下当时加密基金募资规模新纪录
• 2022年5月推出第四支基金(约45亿美元)和Web3游戏基金(6亿美元)

据悉，a16z正计划为下一个早期和种子期基金募集约34亿美元，重点投向加密、生物科技等新兴领域。

团队构成

a16z采用全员合伙人制，各专项基金都会招募相关领域专业人士担任投资合伙人。

Chris Dixon是a16z加密基金的创始人。虽然2012年才加入a16z，但他主导了多笔重要的加密投资。2022年，Chris Dixon位居某知名财经杂志发布的"全球最佳风险投资人榜单"榜首。

在加入a16z之前，Chris Dixon已是一位成功的创业者和投资人。他曾创立过互联网安全公司SiteAdvisor和技术推荐公司Hunch，还创立了风险基金Founder Collective，并进行了多项个人天使投资。

随着加密行业的蓬勃发展，Chris Dixon已成为a16z的核心人物之一，与公司创始人Marc Andreessen和Ben Horowitz同样重要。

根据公开信息，a16z目前有546名员工，其中99人(占18%)负责加密领域，显示了公司对加密领域的高度重视。在这99人中，15人专门负责投资，其余80%左右负责营销、招聘、法律、技术等投后服务工作。

投资特点

a16z不仅在Web2时代投资了多家知名互联网公司，在Web3领域也押注了许多高价值企业，成为加密投资领域的风向标。以下是a16z加密基金的几个主要投资特点：

坚持"全天候"投资

无论市场状况如何，a16z都保持持续投资。其前两支加密基金都是在2018-2020年的熊市中推出，累计管理超8亿美元。即使在当前的加密寒冬中，a16z近一年也进行了30多次投资，其中11次担任领投。

高比例领投和追投

数据显示，a16z加密基金历史领投轮次达109轮，位居累计领投机构榜首。同时，a16z也喜欢对看好的项目进行多轮追加投资，展现出坚定的投资决心。

投资范围广泛

自成立以来，a16z加密基金已投资了上百个加密项目，几乎覆盖了加密行业的所有细分赛道。a16z以"出手阔绰"著称，曾在某知名代码托管平台的融资大战中以1亿美元的领投金额脱颖而出。

善于媒体宣传与包装

a16z开创了不同于传统风投的新运营模式，其中一个重要特点是通过自建媒体渠道进行宣传营销。a16z的官网更像是一个媒体平台，首页充满各种报道和文章。公司还要求每位投资合伙人建立自媒体，分享投资理念，促进行业信息流通。

Chris Dixon多次在公开场合为加密行业发声，并计划于2024年1月出版一本关于Web3的书籍，被誉为"Web3的最强布道者"。

此外，a16z还为所投项目提供全方位的包装和支持，包括营销、法律、游说等服务，被称为"通过投资盈利的媒体公司"。

潜力项目投资版图

a16z加密基金在项目选择上展现出了卓越的眼光。以下是一些潜在的高价值投资项目（已剔除已发币、失败、融资额不足1000万以及专注传统行业的项目）：

1. 某NFT创作平台
2. 某Web3社交协议
3. 某Web3游戏开发工作室
4. 某去中心化身份协议
5. 某跨链互操作性协议
6. 某区块链开发工具平台
7. 某Web3支付基础设施
8. 某去中心化数据存储网络
9. 某Layer 2扩展解决方案
10. 某NFT交易市场

结语

"软件正在吞噬世界"是a16z广为人知的口号，源自Marc Andreessen 2011年的一篇文章。这一理念坚定了a16z投资互联网企业的信心。

2014年，面对业界对加密投资的质疑，Marc Andreessen又发表文章《比特币为何重要》，将比特币与个人电脑、互联网相提并论，奠定了a16z长期投资加密行业的基础。

从"软件金手指"到"加密金手指"，a16z的转变顺应了时代潮流。正如a16z加密基金官网所描述的互联网三个时代：第一个时代（1990-2005）a16z尚未成立，第二个时代（2005-2020）成就了a16z。如今，我们正处于第三个时代，a16z正努力续写其投资传奇。