Solv Protocol: Khám phá lớp trừu tượng thế chấp và cơ chế thanh khoản trong hệ sinh thái BTCFi

Solv Protocol được thành lập vào năm 2020, nhằm giảm bớt rào cản trong việc tạo ra và sử dụng các công cụ tài chính trên chuỗi, mang đến sự đa dạng về loại tài sản và cơ hội lợi nhuận trong lĩnh vực tiền điện tử. Dự án tập trung vào việc phát hành và giao dịch NFT liên quan đến chứng nhận quyền tài chính. Vào năm 2024, khi lĩnh vực BTCFi phát triển, Solv Protocol đã chuyển trọng tâm sang BTCFi, tạo ra tài sản SolvBTC với lợi suất toàn chuỗi cho Bitcoin, cung cấp cơ hội mới cho những người nắm giữ Bitcoin, đồng thời tạo ra một hệ sinh thái BTCFi hiệu quả. Gần đây, Solv Protocol đã ra mắt lớp trừu tượng thế chấp (SAL), đơn giản hóa và tiêu chuẩn hóa quy trình thế chấp Bitcoin xuyên chuỗi, trừu tượng hóa sự phức tạp của các tình huống thế chấp Bitcoin, cho phép người dùng và nhà phát triển có thể nhanh chóng áp dụng.

Thông tin cơ bản về dự án

• Trang web: solv.finance
• Thời gian ra mắt: Mạng chính ra mắt vào tháng 6 năm 2021
• Solv Protocol chưa phát hành token

Đội ngũ dự án

Các thành viên trong đội ngũ cốt lõi bao gồm:

• Ryan Chow: Đồng sáng lập, tốt nghiệp Đại học Ngoại ngữ Bắc Kinh
• Will Wang: Đồng sáng lập, người đã tạo ra tiêu chuẩn token nửa đồng nhất ERC-3525.
• Mạnh Nghiêm: Đồng sáng lập, từng giữ chức Phó Tổng Giám đốc CSDN

Tình hình tài chính

Solv Protocol đã huy động khoảng 29 triệu USD thông qua ba vòng tài trợ:

• Vòng gọi vốn thiên thần: 600 triệu USD
• Vòng hạt giống: 12 triệu USD
• Vòng chiến lược: 11 triệu đô la Mỹ

Các nhà đầu tư bao gồm Binance Labs, Blockchain Capital, Laser Digital, Jingwei China, OKX Ventures và các tổ chức nổi tiếng khác.

Thực lực phát triển

Kể từ khi được thành lập vào năm 2020, Solv Protocol đã không ngừng phát triển theo hướng giảm bớt rào cản trong việc tạo ra và sử dụng các công cụ tài chính trên chuỗi. Dự án đã hoàn thành việc phát triển các điểm kỹ thuật quan trọng, thể hiện sức mạnh của đội ngũ kỹ thuật. Sau khi lĩnh vực BTCFi nổi lên, Solv Protocol đã nhanh chóng phát hành tài sản được bao bọc BTC là SolvBTC và nhanh chóng chiếm lĩnh thị trường LST dựa trên BTC.

Chế độ hoạt động

Solv Protocol mở khóa tiềm năng tài sản BTC trị giá 1.3 triệu tỷ đô la thông qua việc thế chấp BTC. Năm 2024, dự án sẽ chuyển trọng tâm sang BTCFi, ra mắt tài sản BTC SolvBTC với lợi suất toàn chuỗi, giải phóng thanh khoản thế chấp BTC. Lớp Trừu tượng Staking (SAL) mới được ra mắt, đánh dấu sự khởi đầu của Solv Protocol trong việc tổng hợp thanh khoản BTC.

Solv Protocol xây dựng một hệ sinh thái thế chấp Bitcoin hoàn chỉnh, bao gồm bốn vai trò chính:

1. Nhà phát hành LST: Tạo và thế chấp token lợi nhuận thanh khoản gắn với Bitcoin.
2. Thế chấp协议: Quản lý Bitcoin người dùng gửi vào, cung cấp lợi nhuận an toàn
3. Thế chấp xác thực: Xác thực giao dịch, đảm bảo tính hợp pháp và an toàn của giao dịch thế chấp
4. Người phân phối lợi nhuận: Đảm bảo rằng lợi nhuận từ thế chấp được phân phối một cách minh bạch và công bằng cho những người nắm giữ LST.

Thông qua việc tích hợp bốn vai trò này, Solv Protocol đã đạt được sự tương tác liền mạch giữa mạng chính Bitcoin và các chuỗi tương thích EVM, đơn giản hóa quá trình thế chấp.

Lớp Trừu Tượng Thế Chấp (SAL)thế chấp trừu tượng

SAL là một kiến trúc mô-đun, là thành phần chính tương tác với Staking Parameter Matrix (SPM), thúc đẩy việc ghi sổ BTC một cách an toàn và hiệu quả. Các thành phần chính bao gồm:

• Ma trận tham số thế chấp (SPM): Các thiết lập và tham số tiêu chuẩn hóa BTC thế chấp.
• Mô-đun tạo LST: Đơn giản hóa việc phát hành Token thế chấp thanh khoản đa chuỗi
• Mô-đun tạo giao dịch: Tự động tạo và phát sóng giao dịch thế chấp BTC
• Node xác thực: xác thực tính hợp pháp và an toàn của giao dịch thế chấp trong thời gian thực
• Mô-đun phân phối lợi nhuận: chịu trách nhiệm ánh xạ chính xác phần thưởng thế chấp đến người nắm giữ LST

SAL tích hợp nhiều người tham gia thế chấp, trừu tượng hóa quy trình phức tạp thành các mô-đun tiêu chuẩn hóa, đơn giản hóa việc thực hiện thế chấp, thúc đẩy việc áp dụng nhiều dApp hơn.

Lợi thế so với các dự án BTCFi khác

Solv Protocol có những lợi thế sau đây so với các dự án BTCFi khác sau khi ra mắt SAL:

1. Bảo đảm an toàn: Tích hợp dịch vụ xác minh hoạt động (AVS) đảm bảo giao dịch thế chấp an toàn
2. Tối ưu hóa quy trình: Đơn giản hóa quy trình thao tác thế chấp của người dùng
3. Nền tảng tổng hợp lợi nhuận toàn chuỗi: áp dụng mô hình CeDeFi, kết hợp CeFi và DeFi
4. Tiêu chuẩn hóa ngành: Thúc đẩy tiêu chuẩn hóa ngành LST dựa trên BTC
5. Thanh khoản thống nhất: như một cổng thanh khoản thống nhất trong ngành BTCFi.

Mô hình dự án

Mô hình kinh doanh

Mô hình kinh tế của Solv Protocol bao gồm hai vai trò:

1. Những người thế chấp BTC và LST: có thể thế chấp BTC trên nhiều chuỗi hoặc BTC được đóng gói, nhận được SolvBTC
2. Dự án hợp tác: Solv Protocol sẽ gửi tài sản mà người dùng thế chấp vào các giao thức DeFi khác nhau để thu lợi nhuận

Nguồn thu nhập của Solv Protocol: thu một tỷ lệ nhất định từ lợi nhuận của người dùng

mô hình token

Solv Protocol chưa phát hành bất kỳ token nào hoặc kế hoạch phát hành token.

Dữ liệu trên chuỗi

TVL

TVL của Solv Protocol đã tăng nhanh từ tháng 1 năm 2024 đến nay, từ 1,153 triệu USD lên 1,783 triệu USD, tăng 54,64%.

Số lượng người dùng

Số lượng người dùng SolvBTC tăng nhanh chóng, từ tháng 8 đến nay đã tăng từ 185,799 lên 397,324, tăng 113.85%.

Hỗ trợ dự án

Solv Protocol nhận được sự hỗ trợ từ nhiều chuỗi công cộng và dự án DeFi, tài sản được đóng gói SolvBTC, SolvBTC.BBN, SolvBTC.ENA, SolvBTC.CORE đã được áp dụng trong nhiều chuỗi và dự án DeFi.

So sánh với Babylon

Solv Protocol và Babylon có sự hợp tác chặt chẽ trong lĩnh vực BTC thế chấp, nhưng mỗi bên có định vị khác nhau:

• Babylon: Chương trình tập trung vào thế chấp BTC, mở rộng độ an toàn của Bitcoin sang các mạng khác.
• Solv Protocol: Toàn chuỗi lợi nhuận và thế chấp thanh khoản, đơn giản hóa quá trình thế chấp BTC

TVL của Solv Protocol ( là 1.783 triệu đô la Mỹ ) đã vượt qua Babylon ( với 1.605 triệu đô la Mỹ ).

Rủi ro dự án

1. Rủi ro lỗ hổng hợp đồng thông minh
2. Thiếu mô hình kinh tế token rõ ràng
3. Thách thức của quản lý phi tập trung
4. Thanh khoản rủi ro
5. Rủi ro của các giao thức DeFi có rủi ro cao
6. Độ chấp nhận của thị trường và sự tin tưởng của người dùng

Tóm tắt

Solv Protocol là một dự án đổi mới trong lĩnh vực BTCFi, thông qua việc tích hợp hệ sinh thái thế chấp Bitcoin bằng công nghệ SolvBTC và SAL, giảm bớt rào cản tham gia cho người dùng. Dự án thể hiện sự tăng trưởng nhanh chóng về TVL và số lượng người dùng, phản ánh sự công nhận của thị trường.

Tuy nhiên, Solv Protocol cũng đối mặt với một loạt thách thức và rủi ro tiềm ẩn, như rủi ro lỗ hổng bảo mật, thiếu mô hình kinh tế token, thách thức trong quản trị phi tập trung, v.v. Mặc dù vậy, những rủi ro này phổ biến trong các dự án trong lĩnh vực BTCFi, không phải là đặc thù của Solv Protocol.

Sau khi ra mắt công nghệ SAL, định hướng phát triển của Solv Protocol đã có sự khác biệt rõ rệt so với việc chỉ cung cấp các dự án LST dựa trên BTC, sự phát triển của thanh khoản BTC phân tán trên toàn chuỗi có giới hạn lớn hơn. Tổng thể mà nói, Solv Protocol là một dự án đáng để đầu tư và chú ý.