MEV-сендвіч-атака: від випадкових вразливостей до системного механізму збору прибутку

Сьогодні, коли технологія блокчейн продовжує розвиватися, а екосистема стає дедалі складнішою, MEV (максимально можливе значення) еволюціонував з епізодичних вразливостей, викликаних дефектами в сортуванні транзакцій, у високо складний, системний механізм отримання прибутку. Зокрема, атаки типу "сендвіч" привернули увагу через їх використання прав на сортування транзакцій для вставлення власних транзакцій перед і після цільової транзакції, маніпулюючи цінами активів для реалізації арбітражу на купівлі за низькою ціною та продажу за високою, ставши одним з найбільш суперечливих і руйнівних методів атаки в екосистемі DeFi.

Одне, Основні концепції MEV та атаки сендвіча

Походження та технологічна еволюція MEV

MEV спочатку вказував на додатковий економічний прибуток, який отримують майнери або валідатори в процесі побудови блоку, маніпулюючи порядком транзакцій, правом включення або виключення. Його теоретична основа полягає у відкритості транзакцій блокчейну та невизначеності порядку транзакцій у мемпулі. З розвитком таких інструментів, як миттєві кредити та пакування транзакцій, поодинокі можливості для арбітражу поступово були розширені, утворивши повний ланцюг збору прибутку. MEV перетворився з епізодичної події на систематизовану, індустріалізовану модель арбітражу, яка існує не лише в Ethereum, але і на багатьох інших ланцюгах з різними характеристиками.

Принцип атаки з трьох складанок

Атака у вигляді сендвіча є типовим способом витягнення MEV. Зловмисник, контролюючи транзакції в мемпулі в реальному часі, подає транзакції до і після цільової транзакції, формуючи послідовність "попередня-цільова-після" для реалізації арбітражу через маніпуляцію цінами. Основні етапи включають:

1. Попередня торгівля: зловмисник виявляє великі або високі коливання торгівлі, після чого негайно подає заявку на покупку, підвищуючи або знижуючи ринкову ціну.

2. Цільова торгівля під тиском: цільова угода виконується після маніпуляцій з ціною, оскільки фактична ціна виконання відрізняється від очікуваної, трейдер несе додаткові витрати.

3. Післяторгові угоди: зловмисник негайно після подачі цільової угоди подає зворотну угоду, продаючи раніше отримані активи за високою ціною або купуючи їх за низькою ціною, закріплюючи прибуток від цінового розриву.

Два, еволюція та стан атаки MEV-сендвічів

Від поодиноких вразливостей до системного механізму

Атаки MEV спочатку були лише епізодичними незначними подіями. Зі зростанням обсягу торгівлі в екосистемі DeFi та розвитком інструментів, таких як високочастотні торгові роботи та миттєві позики, зловмисники створили високоефективні автоматизовані арбітражні системи, перетворивши методи атак на систематизовану, індустріалізовану модель арбітражу. Використовуючи швидкі мережі та точні алгоритми, зловмисники можуть за дуже короткий час розгортати передні та задні угоди, використовуючи миттєві позики для отримання великих сум коштів і завершуючи арбітраж в одній і тій же угоді. Наразі на кількох платформах вже є випадки, коли один торгівельний контракт приносить прибуток у десятки тисяч або навіть більше мільйона доларів.

різні моделі атак з характеристиками платформ

Різні блокчейн-мережі через відмінності в дизайні, механізмах обробки транзакцій та структурі валідаторів мають різні характеристики реалізації атаки «сендвіч»:

• Ефір: відкритий і прозорий пул пам'яті дозволяє моніторити інформацію про транзакції, що чекають підтвердження, а зловмисники можуть зайняти чергу на упаковку транзакцій, сплачуючи вищу комісію за Gas. Екосистема Ефіру вже впровадила такі механізми, як MEV-Boost та розділення пропозиційників і будівельників (PBS), щоб зменшити ризик маніпулювання порядком транзакцій з боку одного вузла.

• Solana: Хоча немає традиційного пулу пам'яті, але валідаторські вузли відносно зосереджені, деякі вузли можуть бути в змові з нападниками, завчасно розкриваючи дані транзакцій, що дозволяє нападникам швидко захоплювати та використовувати цільові транзакції, що призводить до частих атак-сендвічів з великим прибутком.

• Binance Smart Chain (BSC): Нижчі торгові витрати та спрощена структура створюють можливості для арбітражу, різні роботи використовують подібні стратегії для досягнення прибутку.

Останні дані та кейси

13 березня 2025 року на платформі Uniswap V3 сталася торгівля на суму приблизно 5 SOL, яка зазнала атаки типу "сендвіч", що призвело до втрат активів до 732 000 доларів США. Зловмисник використав попередні угоди, щоб захопити право на пакування блоку, вставивши угоди до та після цільової угоди, що призвело до суттєвого відхилення фактичної ціни угоди жертви від очікуваної.

На ланцюгу Solana атаки «сендвіч» не тільки стали частими, але й з'явилися нові моделі атак. Дехто з валідаторів, вочевидь, змовився з нападниками, розкриваючи дані транзакцій, щоб заздалегідь дізнатися про наміри користувачів щодо транзакцій і здійснити точні удари. Деякі нападники за короткий проміжок часу збільшили прибуток з десятків мільйонів доларів до понад ста мільйонів доларів.

Ці дані та приклади свідчать про те, що атаки MEV-сендвічів стали явищем, яке набуло системного та індустріального характеру у зв'язку зі зростанням обсягу транзакцій у блокчейн-мережах та підвищенням їх складності.

Три. Механізм дії та технічні виклики сандвіч-атаки

Для здійснення сендвіч-атаки потрібно виконати кілька умов:

1. Слухання та захоплення угод: реальний моніторинг угод, що чекають підтвердження в мемпулі, і виявлення угод з великим впливом на ціну.

2. Конкуренція за пріоритетне упакування: використання вищих витрат на газ або плати за пріоритет, щоб першими упакувати транзакцію в блок, забезпечуючи виконання до і після цільової транзакції.

3. Точний розрахунок і контроль за сліпим рухом: під час виконання передніх і задніх угод точно розрахуйте обсяги торгівлі та очікуваний сліпий рух, щоб і сприяти коливанням цін, і забезпечити, щоб цільова угода не провалилася через перевищення встановленого сліпого руху.

Здійснення атаки потребує високопродуктивних торгових роботів і швидкої мережевої реакції, а також необхідно сплатити високі хабарі майнерам. У умовах жорсткої конкуренції кілька роботів можуть одночасно захоплювати одну й ту ж цільову угоду, що ще більше стискає прибутковість. Ці технологічні та економічні бар'єри спонукають зловмисників постійно оновлювати алгоритми та стратегії, одночасно надаючи теоретичну основу для розробки механізмів захисту.

Чотири, Стратегії реагування та запобігання в галузі

Стратегії запобігання для звичайних користувачів

1. Встановіть розумний захист від проскоків: відповідно до коливань ринку та очікуваного стану ліквідності, розумно встановіть допустимий рівень проскоків, щоб уникнути невдачі угоди або бути підступно захопленим.

2. Використання інструментів приватної торгівлі: за допомогою приватного RPC, аукціонів з пакетами замовлень та інших технологій, приховати дані транзакцій за межами публічного пулу пам'яті, зменшуючи ризик атак.

Пропозиції щодо технологічних удосконалень на рівні екосистеми

1. Розділення порядку транзакцій та обов'язків пропонента-будівельника (PBS): розділити обов'язки побудови блоків та пропозицій, обмежити контроль одного вузла над порядком транзакцій.

2. MEV-Boost та механізми прозорості: впровадження третіх осіб релейних служб та рішень, таких як MEV-Boost, підвищує прозорість процесу створення блоків, зменшуючи залежність від єдиного вузла.

3. Позасистемні замовлення, аукціони та механізм аутсорсингу: реалізація масового узгодження замовлень, підвищення ймовірності отримання користувачем найкращої ціни, ускладнення атак.

4. Розумні контракти та оновлення алгоритмів: використання технологій штучного інтелекту та машинного навчання для підвищення можливостей моніторингу та прогнозування аномальних коливань даних у ланцюгу в реальному часі, що допомагає користувачам уникати ризиків.

П'ять, висновок

Атака MEV-сендвічів еволюціонувала з епізодичних вразливостей у системний механізм збору прибутку, що становить серйозну загрозу для екосистеми DeFi та безпеки активів користувачів. Останні випадки 2025 року свідчать про те, що ризики атак сендвічів на основних платформах все ще існують і постійно зростають. Щоб захистити активи користувачів і ринкову справедливість, екосистема блокчейн має спільно працювати над технологічними інноваціями, оптимізацією торгових механізмів та співпрацею в регулюванні. Тільки так екосистема DeFi зможе знайти баланс між інноваціями та ризиками, досягти сталої розвитку.