Аналіз стану ринку Децентралізовані фінанси та оцінювальних показників

Ринок Децентралізованих фінансів (DeFi) в останні роки демонструє бурхливий розвиток, його сфера застосування вже поширилася на кілька публічних блокчейнів та мереж Layer2. У цій швидко розвиваючійся екосистемі ми можемо спостерігати появу різних інноваційних сценаріїв застосування, включаючи децентралізовані біржі (DEX), платформи для кредитування, послуги стейкінгу, торгівлю деривативами та кросчейн-мости. Ці застосунки постійно оптимізуються, спрямовані на те, щоб забезпечити користувачам більш зручний та ефективний досвід обслуговування.

!

Серед численних Децентралізованих фінансів (DeFi) додатків DEX, стейкінг та кредитування можна вважати трьома найрозвиненішими та найбільш запитуваними категоріями. Кожного разу, коли з'являється нова блокчейн-екосистема, ці три категорії DeFi протоколів зазвичай є першими, що впроваджуються та використовуються. Це явище відображає постійний попит на ці основні фінансові послуги.

Для учасників, які шукають інвестиційні можливості, нова екосистема блокчейну може містити потенційні можливості. Особливо проекти DeFi, що працюють на деяких нових Alternative L1 та Layer2 мережах, можуть отримати можливості для швидкого розвитку завдяки низькому конкурентному тиску та інноваційним технологічним характеристикам.

!

При оцінці Децентралізовані фінанси протоколів ми можемо звернути увагу на кілька ключових показників:

1. Загальна заблокована вартість (TVL): відображає обсяг коштів, залучених протоколом
2. Кількість користувачів: вимірювання популярності протоколу та ринкової проникності
3. Обсяг торгівлі: демонструє фактичне використання протоколу та ліквідність
4. Доходи від угоди: відображають прибутковість проєкту
5. Ринкова вартість (MV): оцінка проєкту на вторинному ринку
6. Повна розводнена оцінка (FDV): враховує ринкову вартість усіх потенційних обігових токенів
7. Співвідношення MV/TVL: оцінка доцільності оцінки проекту відносно заблокованих коштів
8. Ринкова ціна до продажу (P/S): співвідношення оцінки проєкту до доходу
9. Коефіцієнт ціни до прибутку (P/E): співвідношення оцінки проекту до прибутку
10. Інноваційність: унікальність проєкту в технологіях або бізнес-моделях

!

З урахуванням цих показників інвестори та аналітики можуть більш всебічно оцінювати цінність та потенціал Децентралізованих фінансів. Однак слід звернути увагу на те, що висока волатильність криптовалютного ринку означає, що ці показники можуть швидко змінюватися, тому при прийнятті інвестиційних рішень також необхідно враховувати ринкове середовище та особисту здатність до ризику.

!