BTC LSD pistleri: Trilyon dolarlık fonları nasıl harekete geçireceksiniz?

Babylon, kriptografik güven gerektirmeyen bir BTC Stake çözümüdür, BTC'nin birinci katmanında yerel varlık Stake'ini gerçekleştiren bir çözümüdür ve diğer blok zincirlerine POS sağlama güvenliğini sağlar, gelir elde eder.

Babylon Stake altındaki BTC Ana Ağ'dan ayrılmaz, güvenliği PoW mekanizması sağlar, Stake işlemi tamamen "Tek Kullanımlık Çekilebilir İmza EOTS" kriptografi yöntemiyle çalışır ve herhangi bir üçüncü taraf köprüsüne veya tutucuya bağlı değildir. Bu nedenle, güvenlik gereksinimleri son derece yüksek olan BTC topluluğunda da ilgi ve takdir görmüştür.

Babylon, BTCholder'ların güvenliği garanti altında tutarak Stake faiz kazancı elde etmelerini sağlayan bir yol açtı ve BTC staking yarışmasını başlattı, aynı zamanda BTC ekosisteminin oyun tarzını tamamen değiştirecek. Ayrıca, Stake BTC'nin tanıtımı, orta ölçekli POS zincirlerinin enflasyon sorunlarına (insanları Stake etmeye ikna etmek için nispeten yüksek enflasyon getirisi sunmak gerekir, yani bir yıl boyunca 10 ~ 15% veya hatta 20% token alınabilir) ve başlangıç ​​zorluklarına (doğrulama Düğümü oluşturmak için büyük miktarda fon gerektirir) çözüm olabilir.

BTC sıvı kazıklama

BTC LikiditeStake scheme, similar to the traditional LikiditeToken scheme of ETH, aims to be a demand deposit for BTC, allowing you to deposit and withdraw at will and receive interest. LikiditeStakeToken can also earn profits in other DeFi projects (such as providing liquidity, lending, etc.). The user's Stake on Babylon can be seen as a fixed-term deposit with high returns but cannot be withdrawn immediately.

Ayrıca, Babylon Stake'e katılabilecek ETH zinciri üzerinde wBTC sahibi olan long BTC kullanıcılarını da dahil edebilir.

LikiditeStake, temelde, proje tarafından kullanıcının BTC'sini ödünç aldığı ve BabylonStake'e yatırdığı, Stake getirisini kullanarak kullanıcının Faiz ödemelerini yaptığı, kullanıcılara verilen bononun (LikiditeStake jetonu) da bazı işlemlere izin verdiği şeklinde görülebilir.

Şu anda Babylon'un LikiditeStake token'ının çoğu ETH zincirinde oluşturulmuştur ve gelecekte çoklu zinciri destekleme planları vardır. Lombard hariç diğer projeler, kullanıcıların Babylon'a doğrudan Stake yaptığı yerine, proje tarafından kullanıcıların yerine Stake yapılması için barındırma modunu kullanır ve üçüncü taraf kuruluşlar Likidite sağlar.

PSTAKE

pSTAKE, kullanıcıların fonlarını Pstake'e Stake yaparak Adres'e likidite sağlayan, Cobo ve diğer kurumsal depo sağlayıcıları tarafından desteklenen bir Liquidity mekanizmasıdır; proje ayrıca BTC'yi Babylon'a Stake yapar.

yBTC, resmi olarak Likidite teminat tokenidir ve henüz üretim aşamasında değildir. Kullanıcıların yBTC'yi diğer Merkezi Olmayan Finans projelerinde (örneğin Likidite sağlama, borç verme vb.) kullanarak gelir elde etmelerine olanak sağlaması beklenmektedir. yBTC başlangıçta ETH ağı üzerinde yayınlanacak ve daha sonra diğer L2 ağlarına yayılacaktır.

Proje ilerleme & Katılım Fırsatları

v1Testnet içeriği, BTCTestnet üzerinde sBTC (Testnetin BTC'si) ile pSTAKE'e yatırma ve çekme işlemleri yapmayı içerir. v2, Babylon'dan Stake geliri elde etme imkanı sunan Ana Ağ üzerinde kullanıcılara sunulmaktadır. v3, Stake geliri elde ederken kullanıcıların diğer Merkezi Olmayan Finans projelerine katılmak için yBTC adlı likidite Stake tokenini üretme işlemini içerir. v4, geliri daha çeşitlendirir.

Ürün şu anda v1 aşamasında, henüz bir puanlama planı başlatılmadı, planlanan şekilde Ana Ağ ile birlikte başlatılması bekleniyor, test ağı Stake'ye katılmak ek puanlar getirecektir, şu anda v1'e 44813 kullanıcı katıldı, 40.65 sBTC Stake edildi.

Lorenzo

Lorenzo, BTC'nin Likidite planında, pendle benzeri bir anapara faiz ayrımı işlemi gerçekleştirdi.

Kullanıcı, BTC'yi Lorenzo'nun long imzalı Cüzdanına gönderir ve ardından Stake temsilcisi (yani güvenilir bir BTC kurumu ve TradFi devleri grubu) tarafından barındırılır ve Stake belgesi olarak stBTC alır, Lorenzo daha sonra BTC'yi Babylon'a Stake eder.

BTCLikidite抵押后，Lorenzo üretim三种类型的Token：

1. Likidite ana sermaye Token (LPT): Geri alınabilir BTC ana sermayesinin tokenizasyonunu temsil eder, burada stBTC Lorenzo'nun resmi LPT'sidir.
2. Gelir Akümülasyonu Token (YAT): Stake projesinden geliri talep etme hakkını temsil ederken, Stake dönemi sonunda alınabilir. YAT ticareti yapılabilir ve devredilebilir, vadesinden sonra devredilemez. Kullanıcılar sahip oldukları YAT'a göre proje ödüllerini alabilirler. YAT, ERC-20 Token'ı Stake temsilcisine üretim olarak yeniden stakeleme yoluyla elde edilir.
3. Stake Proof Token (SPT): After users receive project rewards using YAT, YAT will automatically convert into an equivalent amount of SPT and enter a unified queue, which is non-negotiable. The sole purpose of SPT is to be sequentially destroyed when users destroy stBTC to withdraw BTC. The agentID associated with the destroyed SPT determines which Stake agent will redeem the BTC. If there is insufficient SPT in the queue, users must wait for new SPT to enter the queue. Users who generate SPT by receiving YAT can prioritize using their own generated SPT to exchange for BTC.

LPT ve YAT her ikisi de işlem yapılabilir olduğu için, YAT ve LPT sahibi olan herkes bunları ayrı ayrı kullanarak gelir talep edebilir ve tekrar Stake'e yatırarak BTC çekebilir.

LPT gibi stBTC, BTC'yi başka bir formda paketleyen bir varlık olarak görülebilir ve Lorenzo'nun amacı nihayetinde wBTC'yi değiştirmektir. YAT değeri, tahakkuk eden getiri oranından ve gelecekteki getiri oranına olan spekülasyondan gelir ve YAT yüksek volatiliteye sahiptir. stBTC ve tüm YAT'lar arasındaki işlem çifti temel işlem çifti olacak. LPT, YAT ve ETH, BNB, USD stabil para birimi gibi varlıklar arasında Arbitraj ve yatırım fırsatları yaratabilecek işlem çiftleri de olabilir.

Kredi protokolünde borç alanlar, gereken herhangi bir varlığı teminat olarak kullanmak için LPT ve YAT'ı kullanabilir; karşılığında paydaşlar yatırımlarına ve Likiditeye daha fazla kontrol sahibi olurlar.

Proje ilerleme & Katılım Fırsatları

Lorenzo'nun Ana Ağ'ı iki aşamada başlatılacak (Lorenzo Faz Bir ve Lorenzo Faz İki).

Lorenzo Faz Bir, BTCmint'ten BTC'ye ve stBTC'den BTC'ye dönüşümü test etmek için kullanılır.

Lorenzo Faz İki, kullanıcıların BTC ve üretim BTC tarafından desteklenen Likidite'yi yeniden StakeToken olarak yönetmek için Stake Acentesi'ni (Stake Agent) tanıttı. Stake Acentesi, kullanıcıların Stake gelirini temsil etmek için üretimYAT kullanabilir. Kullanıcılar YAT kullanarak proje ödüllerini aldıklarında, YAT otomatik olarak eşdeğer SPT'ye dönüştürülür ve hangi Stake Acentesi tarafından BTC'nin geri alınacağına karar verilir.

Pre-lansman staking yaparak gelir ve puan kazanabilirsiniz:

Lombard

Lombard daha Merkeziyetsizlik, kullanıcı fonları doğrudan Babylon'a Stake yapar ve Likidite sağlayan güvenilmesi gereken üçüncü taraftan değil, kullanıcı, BTCDüğüm, backend ve Consortium (Stake sürecini yönetmek için kullanılan, Merkeziyetsizlik bir durum makinesi, Raft Algoritması kullanılarak Konsensüs sağlanır) tarafından oluşturulan bir yapıya sahiptir.

Lombard'un Stake süreci, Consortium'un Merkeziyetsizlik tarafından yönetilmektedir. Kullanıcılar, orijinal BTC'lerini Consortium'un Adresine gönderirler ve backend, BTCDüğüm'ün bu Adreste depozito olduğunu tespit ettiğinde, Consortium, yatırım onay sürecini tetikler. Consortium, işlemi kontrol eder, yatırımı doğrular ve ardından Babylon'a StakeBTC yapar ve kullanıcının Stake miktarını LBTC olarak mintler.

LBTC'nin Rolü

LBTC, Lombard'ın likidite Stake tokenidir. holder, Babylon Stake üzerinden orijinal getiri elde edebilir. LBTC, BTC ile 1:1 değiştirilebilir ve Çapraz Zincir Etkileşimi yapabilir, Merkezi Olmayan Finans ile uyumlu olarak teminat olarak kullanılabilir, kredi protokolü, perp DEX vb. İçin. Gelecekteki ilk aşama LBTC, ETH ağında üretilecek ve daha sonra birden fazla zincire genişletilecektir.

Proje ilerleme & Katılım Fırsatları

Lombard şu anda ilk aşamada ve ETH ana ağında özel Beta modunda çalışıyor. Koşulları sağlayan katılımcılar orijinal BTC'yi Stake edebilir ve LBTC'yi mintleyebilir. Dikkat edilmesi gereken nokta, şu anda Lombard sadece Stake yapmayı destekliyor, çekim yapmayı desteklemiyor ve takip etX'in gelişmelerini takip edebilirsiniz.

İkinci aşama birkaç hafta içinde başlayacak ve halka LBTC erişimi sağlayacak, aynı zamanda depozito üst limitini koruyacak. LBTC bekleme listesi LBTC talebini yönetecek ve erken katılımcılara özel erişim ve faydalar sağlayarak onlara zamanla ödüller sunacak bir mekanizma sağladı.

LBTC Bekleme Listesi: _waitlist

Solv

Solv, BTC Layer2'nin Stake gelirlerini ve Restaking gelirlerini (Babylon ile entegre), ETH Layer2'nin Merkezi Olmayan Finans gelirlerini SolvBTC'ye tokenize ediyor. SolvBTC, diğer protokollerle sorunsuz bir şekilde entegre oluyor ve BTCLikidite'yi çeşitli uygulama protokollerine taşıyor. Solv şu anda Ethereum, BNB, ARB ve Merlin'i destekliyor.

Solv, Merkeziyetsizlik temelli varlık yönetim yapısı kullanır, dahili güvenlik koruyucusu, fiyat Oracle Makine ve akıllı sözleşmelerle desteklenen akıllı sözleşme temelli iş akışı standartları gibi modüllerden oluşur.

Solv aynı şekilde barındırma modunu kullanır, off-chain fonlar güvenilir bir barındırma tarafından tutulur.

solvBTC.BBN的作用

solvBTC.BBN, Solv'un resmi likidite teminat jetonudur ve çeşitli Merkezi Olmayan Finans protokollerine entegre olacaktır.

Fonksiyonları şunları içerir:

1. DEX: solvBTC.BBN sahiplerine anında Likidite ve yüksek getiri fırsatları sunar, KYC gerekmez.
2. Kredi protokolü: solvBTC.BBN holderStakeToken'a ek kazanç elde etmelerine olanak tanırken aynı zamanda borç alanların kaldıraçlı kazanç pozisyonu elde etmelerine olanak tanır.
3. Getiri işlem protokolü: Kullanıcıların BBN'nin gelecekteki getirisini ticaret yapmasına, getirileri yönetmesine ve getirileri optimize etmesine olanak tanır.

Proje ilerleme & Katılım Fırsatları

SolVBTC, Merlin Chain, Arbitrum ve BNB Chain'de 12.000'den fazla BTCStake topladı ve 20.000'den fazla kullanıcı katıldı.

Toplam puan (XP), temel puan, hızlandırma puanı ve öneri puanı olmak üzere üç kısımdan oluşur. Toplam puan, üç tür puanın toplamıdır.

Temel puan

Temel puanlar, fonları Solv Vaults'a yatırarak elde edilir. Kullanıcı ne kadar long yatırım yaparsa, o kadar long temel puan alır. Ayrıca, yatırımın tutma süresi ne kadar long olursa, temel puan o kadar long olur. Temel puan = (her dolar yatırımın puanı) × (tutma süresi) Puanlar günlük olarak güncellenir. Her gün Vaults'ta teminat olarak tutulan fonların değeri Anlık Görüntülenir. Not: İkincil Piyasa'dan satın alınan SolvBTC herhangi bir puan oluşturmaz.

Hızlandırma Puanı

Hızlandırma kartının kilidini açma koşulu, üç gerçek yatırımcıyı davet etmek, miktar sınırlı değil. Sonunda puanınız=（temel puan）x（hızlandırma kartı katsayısı）iki tür hızlandırma kartı var:

1. XP Boost: Once a certain investment threshold is reached, it can be obtained, the larger the amount, the larger the multiplier. Everyone can see their own acceleration and the amount line to reach the next stage, as well as the corresponding acceleration coefficient, explore it on their own, it has a larger marginal benefit.
2. Etkinlik XP Artışı: Etkinliğe katılarak elde edilir, 7 günlük bir süreyle sınırlıdır ve long kartlar birbirine eklenir. Nisan ortasında, kart paketinizde hızlandırma kartı ve elde ettiğiniz hızlanma katsayısı görüntülenecektir. Gelecekte yeni bir hızlandırma kartı Airdrop etkinliği olacak.

Önerilen puan

Referans oluşturduktan sonra, alt referansın temel puanının (%10) kadarını alırsınız. Bu, alt referansın toplam puanını etkilemez. Sınırlama yoktur, gerçek kullanıcıları referans olarak davet ederek daha fazla kazanabilirsiniz.

Bedrock

Bedrock bir likidite Stake mekanizması olarak başlangıçta Eigenlayer ekosistemi için geliştirilmiş ve daha sonra ETH ve IOTX ekosisteminde toplamda yaklaşık 200 milyon TVL elde etmiştir.

Son zamanlarda, Babylon'un talimatı ve teknik desteğiyle, BTCLikiditeStakeprotokolUniBTC geliştirdiler, bu da ETH topluluğu kullanıcılarının wBTCStake'inin Babylon'a verilmesine izin veriyor. uniBTC şu anda ETH topluluğunda bulunuyor.

Proje ilerleme & Katılım Fırsatları

Kullanıcılar, Bedrock ödülleri ve Babylon puanları elde etmek için uniBTC tutarlarını Stake etmelidirler. UniBTC şu anda Stake işleminin geri çekilmesine izin vermemektedir, ancak doğrudan WBTC ile 1:1 değiştirilebildiğinden satılabilir.

Ana Protokol

Master Protocol, Bouncebit (stBBTC), Babylon, BitLayer gibi BTC ekosistem projelerini bir araya getiren bir gelir birleştirme platformudur, kullanıcılar platform aracılığıyla Stake veya ticaret yapabilir.

Master Protocol'un iki ana ürünü:

1. Master Yield Market: Getiri ticaret fırsatları sunar, BTC ekosistem varlıklarını bir araya getirir, bunları MSY olarak paketler, ardından MPT (ana para) ve MYT (Faiz) olarak kullanıcıların ticaretine sunar.
2. Botanix Spiderchain'deki LST Protokolü: BTC'nin Likidite ve getirisini artıran Stake protokolü. Henüz piyasaya sürülmedi, ileride Botanix ile işbirliği yapacak.

Master Yield Market

Master Yield Market'ın temel işlevi, BTC ekosistem varlıklarını birleştirmek ve bunları MSY olarak paketleyerek kullanıcıların işlem yapabilmeleri için MPT ve MYT'ye ayırmaktır. Bu prensip, Pendle protokolüne benzer.

• MPT (Master Principal Token): Temsil edilen asıl sermaye, MPT'yi satın alarak temel varlığın karını önceden kilitleme imkanı sunar, sabit getiri ürününe benzer. Balina veya kuruluşlar bu düşük riskli üründen hoşlanır. Satın alınan fonlar LSTprotokol ve BTC L2'ye taşınır.

• MYT (Master Yield Token): Faiz'i temsil eder, MYT birim fiyatı düşüktür, ancak fon kullanımını artırabilir, kaldıraçlı işlem beklentisi getirisini artırır, bu bölüm küçük yatırımcılar tarafından daha çok tercih edilir, fiyat dalgalanabilir.

Puan Programı

Master Yield Pass, Master Protocol'un başlattığı bir teşvik önlemidir, toplam 10000 adet 6月24日 üzerinde Base'de ücretsiz olarak mintlenmiştir. Şu anda bu NFT tamamen ücretsiz olarak mintlenmiştir. Stake Master Yield Pass sonrası haklar şunları içerir:

1. Trading Pool ve Referral Pool'dan puanlar kazanarak, gelecekteki Token Airdrop'ları için takas edin.
2. Platform komisyonları: Toplam hacim 200 milyon dolar olduğunda, platform komisyonları milyonlarca dolar seviyesine ulaşırsa, her Değiştirilemez Token 100 dolardan fazla temettü alabilir. (Karşılaştırma yapmak gerekirse, ETH blok zincirinde gelir getiren Pendle platformunun toplam hacmi zaten milyarlarca doları aşmış durumda.)
3. 未来权益：如 NFT /活动/IDO 等的İzin listesi资格。

Chakra

Chakra, tüm ikinci katman ağlara birleşik Yerleşim hizmeti sunan ZK destekli bir paylaşılan modüler BTCYerleşim katmanıdır, birlikte Likidite ve etkileşimli ağ oluşturarak BTCLikiditeyi genel ekosisteme serbest bırakır.

Chakra'nın BTC ağındaki fonları Cobo'nun sağladığı MPC çözümü hizmetiyle barındırılacak ve ardından Babylon'a Stake yaparak Stake geliri elde edilecektir. İşlem sorgulaması ve doğrulamasından sonra tlBTC, Stake belgesi olarak kullanılacak ve Stake kullanıcılarına mint imkanı sağlayacaktır.

tlBTC'nin işlevi

tlBTC, BTC ağında Stake yapmak için kullanılabilen BTC miktarıyla 1:1 oranındadır. tlBTC'nin üç kullanım alanı vardır:

1. Stake belgesi olarak, kullanıcılar aynı zamanda temel Babylon'un Stake gelirinden faydalanabilir.
2. Likidite varlığı olarak, kullanıcılar bunu DeFi ekosistemine (Dex, Lending, Stablecoin) yatırabilir ve ek getiri elde edebilir
3. BTC'nin iyi Likidite ve istikrarını kullanarak, yüksek verimlilik, düşük gecikme süresi ve düşük Slipaj ile Yerleşim olarak tam bir zincirde yerleşik bir varlık olarak.

Proje ilerlemesi

Son zamanlarda Babylon ile birkaç kez ortak test ağı başlattı ve üç Cap aşamasında sürekli olarak birinci sırada kaldı. En son Testnet-4 Cap 3'te, Chakra, Babylon'da birinci sırada olan Finality Sağlayıcı olarak toplam onay TVL'sini 258.401 sBTC olarak onayladı (%36'sı Babylon'un toplam TVL'sini oluşturuyor) ve toplamda 171,142 kez Stake delegesi topladı (%37'si Babylon'un toplam Stake delegelerinden).

Chakra puan sistemi Testnet üzerinde yayına girdi, günde 0.0005 sBTC yatırarak 1 puan kazanabilirsiniz, davet etme ile davet edilen kişinin %10 puan geliri elde edilebilir. Testnet aynı zamanda kendi kendine barındırılan Stake ve MPCStake'i destekler, her iki Stake yöntemi de puan kazandırır.

Son

Babylon'un BTC stakingi yakında piyasaya sürülecek, BTC stakingin getirdiği BTC ekosisteminin değişikliği büyük olacak.

BTC staking, öncelikle ETH gibi Merkezi Olmayan Finans gibi tüm varlık getirisini artırır. Şu anda BTC staking pazarının büyüklüğü 100 milyar doları aşıyor ve getiri oranı %0.01 ile %1.25 arasında değişiyor. Diğer yandan PoS blok zincirlerinin Stake ödülleri genellikle %5 ile %20 arasında değişirken, Stake BTC diğer PoS zincirlerine Stake sağlayarak geleneksel BTC stakingin getirisini onlarca kat artırabilir. Bazı BTC toplulukları varlıklarını tutmayı tercih ederken, artan getiri kesindir. Kullanıcılar BTC kullanarak gelir elde edebilir ve bu geliri BTC L2 ve diğer ekosistemlere aktararak olumlu bir döngü başlatabilir.

Tabii ki, başta Babylon olmak üzere BTC Stake, ETH Stake ile karşılaştırılamaz, çünkü BTC zinciri doğal gelire sahip değildir, daha çok eigenlayer'ın yeniden kazanma işine benzer. İlgili ekosistem de eigenlayer'ın altındaki LRT protokolüne benzer olacaktır.

Bu nedenle, BTC Stake'de görülmeyen ETH Stake'de dev bir tekelleşme oluşuyor, borsa düşme eğiliminde, çünkü ölçek etkisi karı daha istikrarlı hale getirmiyor. BTC Stake alanındaki erken dönem projeleri, yatırımcıların hızlı yükselişten yüksek kaldıraçlı getiri elde etmelerini sağlayacak şekilde toprak sahibi olma fırsatına sahiptir.