Рыночные настроения и анализ данных: Инсайты по Биткойн

Индикатор настроений инвесторов

Текущий индекс страха и жадности составляет 74, что указывает на то, что рынок находится в состоянии жадности, и инвестиционные настроения довольно оптимистичны. В июне индекс претерпел значительное падение, в начале июля даже опустился ниже 30, что является минимумом за последний год, но затем последовало заметное восстановление.

Динамика рынка контрактов

Объем длинных позиций по контрактам на Биткойн на одной из торговых платформ начал расти с 5 июля и продолжался до 23 июля, когда произошло сокращение позиций. 28 июля, после выступления важного лица на конференции по Биткойну, объем позиций снова увеличился. Это изменение отражает мнение рынка о будущем: после 5 июля капитал в основном был на бычьей стороне, в то время как некоторые инвесторы решили сократить позиции, когда 23 июля приближались к уровню сопротивления. Несмотря на кратковременное падение Биткойна после выступления важного лица, оно быстро отскочило, что свидетельствует о том, что в целом рынок все еще сохраняет оптимистичное настроение.

Еще одним показателем, на который стоит обратить внимание, является шорт-позиция по кредитным фондам на одной из платформ. На прошлой неделе (2024/07/16--2024/07/23) этот показатель увеличился на 103 контракта, что эквивалентно 515 Биткойнам. Обычно рост этого показателя означает, что арбитражные средства также увеличивают позиции на спотовом рынке. Когда этот показатель снижается до точки разворота, это указывает на закрытие шортов и часто предвещает рост цен.

Анализ спотового рынка

На одной из торговых платформ длинные позиции по Биткойну начали накапливаться с 16 марта, когда они достигли дна, и по сей день остаются на высоком уровне, но темпы роста уже замедлились.

Стабилизатор предложения стейблов (SSRO) достиг дна 9 июля, опустившись ниже уровней августа-сентября прошлого года, что указывает на резкое снижение участия в рынке. Тем не менее, эта низкая точка также стала поворотным моментом, после чего началось восстановление. Это состояние на низком уровне благоприятно для восстановления альткойнов.

Анализ поведения держателей токенов

Изменения доли токенов, находящихся в долгосрочном владении Биткойна, показывают, что с декабря 2023 года по апрель 2024 года, в период основного бычьего тренда Биткойна, долгосрочные держатели продолжали распродажу. Однако с апреля, когда Биткойн вошел в широкий диапазон колебаний, долгосрочные держатели прекратили продажи и склоняются к продолжению удержания.

Долгосрочные держатели токенов пока остаются в зеленой зоне по показателю нереализованной чистой прибыли и убытков. Исходя из исторических данных, когда этот показатель попадает в синюю зону и удерживается там в течение некоторого времени, это обычно формирует вершину текущей рыночной тенденции.

Когда показатель нереализованной чистой прибыли держателей токенов на короткие сроки близок к нулю или ниже в бычьем рынке, это часто предвещает формирование временного дна. В 2024 году уже было зафиксировано два случая, когда этот показатель оказался ниже нуля. 15 июля этот показатель восстановился выше нуля, учитывая динамику сентября прошлого года, это может предвещать начало основного восходящего тренда.

Таким образом, несколько индикаторов показывают, что рыночные настроения становятся более позитивными, но инвесторы все еще должны внимательно следить за изменениями в данных, чтобы уловить направление рынка.