Nova estrela surge no campo das Finanças Descentralizadas: inovador na negociação de derivativos na cadeia

Após um ciclo de desenvolvimento, as Finanças Descentralizadas tornaram-se a aplicação descentralizada mais bem-sucedida construída sobre a blockchain, mudando radicalmente o panorama do mercado de criptomoedas. A negociação de criptomoedas foi gradualmente transferida do off-chain para na cadeia, evoluindo de um simples Swap para um ecossistema amplo que abrange empréstimos, Staking, negociação de derivativos, entre outros.

No campo das Finanças Descentralizadas, 45% das negociações de spot na cadeia ocorrem em uma determinada plataforma DEX, tornando-se líder do setor. Sua solução inovadora de liquidez concentrada e o mecanismo de listagem sem permissão proporcionam aos usuários produtos de rendimento e uma experiência de negociação eficientes, liberando uma quantidade significativa de liquidez na cadeia e fornecendo a infraestrutura fundamental para a prosperidade e diversidade do ecossistema.

Na negociação de derivativos, a SynFutures está a emergir com a mesma postura, sendo considerada a "estrela em ascensão da negociação de derivativos". Este artigo irá explorar a fundo os mecanismos da SynFutures e as inovações que trouxe para a negociação de derivativos, bem como como aproveitar as oportunidades que a SynFutures oferece.

Introdução ao SynFutures

SynFutures é um protocolo de contratos perpétuos descentralizados construído sobre o Blast, sendo o primeiro protocolo de derivativos a ser implantado na cadeia após o lançamento da mainnet do Blast, atualmente já na versão V3. O modelo Oyster AMM da V3 é o primeiro modelo unificado de AMM e livro de ordens na cadeia do setor de derivativos.

As versões V1 e V2 do SynFutures utilizam um modelo AMM baseado na fórmula xyk, mas este modelo apresenta problemas como baixa utilização de capital e alta slippage devido à falta de profundidade.

Na V3, o SynFutures se baseou no modelo de liquidez centralizada e no mecanismo de listagem sem permissão, e lançou o modelo Oyster AMM com base no modelo sAMM. O modelo oAMM permite que os LP concentrem a liquidez em intervalos de preços específicos, maximizando a eficiência do capital e a profundidade da liquidez, proporcionando aos traders uma experiência de negociação de maior qualidade e minimizando as perdas de negociação.

A SynFutures obteve um investimento total de 38 milhões de dólares através de três rodadas de financiamento, com investidores incluindo várias das principais instituições do setor.

Dados continuam a subir, potencial começa a aparecer

De acordo com os dados oficiais, a SynFutures acumulou um volume de negociação de 65,9 bilhões de dólares, oferecendo mais de 3 milhões de transações a mais de 110 mil usuários, com o volume de negociação a aumentar continuamente, atingindo um pico diário de 1,8 bilhões de dólares.

Os dados mostram que o TVL da SynFutures atualmente atinge 70 milhões de dólares, com um volume diário de negociação estável acima de 1 bilhão de dólares. Com base nos dados dos últimos 30 dias, a receita anual de taxas da SynFutures deve ultrapassar 125 milhões de dólares.

A SynFutures demonstra uma forte capacidade de lucro, que é a base para o projeto operar de forma saudável a longo prazo e continuar a inovar e iterar.

Solução de liquidez centralizada para negociação de derivativos

O modelo Oyster AMM da SynFutures permite adicionar liquidez em uma faixa de preço especificada e, em combinação com alavancagem, aumentar a eficiência do capital. O Oyster AMM adota um quadro de gestão de margem e liquidação personalizado para a negociação de derivativos, garantindo a segurança dos LPs e do protocolo.

o modelo oAMM introduziu liquidez bilateral, permitindo que apenas um tipo de token seja usado para adicionar liquidez, sem a necessidade de fornecer ativos bilaterais na proporção de 1:1. Os provedores de liquidez podem listar qualquer par de negociação, trazendo mais flexibilidade e opções para o ecossistema.

O modelo Oyster AMM oferece várias vantagens para provedores de liquidez e para o protocolo:

1. Aumentar a eficiência do capital: a liquidez concentrada reduz a proporção de capital ocioso, aumentando a taxa de utilização do capital.

2. Aumentar o rendimento potencial: a concentração de fundos em faixas de preços específicas aumenta a frequência de negociação e a quantidade de fundos disponíveis, permitindo que os LP ganhem mais comissões.

3. Melhor profundidade, menor slippage: mercados com melhor profundidade atraem mais traders, formando um ciclo virtuoso, aumentando o retorno dos LPs e melhorando a estabilidade do mercado.

4. Implementar uma verdadeira descentralização: o mecanismo de listagem sem permissão permite que qualquer pessoa adicione qualquer par de negociação a qualquer momento, aumentando a flexibilidade do mercado e a velocidade da inovação.

Explosão do ecossistema Blast, SynFutures encontra oportunidades

Com o airdrop do Blast se aproximando, como um projeto estrela de Layer 2, o Blast já atraiu mais de 1 milhão de usuários, com um TVL que chega a mais de 30 bilhões de dólares. O airdrop do token Blast trará mais atenção e adoção.

Atualmente, existem 115 protocolos DeFi na cadeia Blast, a maioria dos quais ainda não lançou tokens de projeto. Com o airdrop do token Blast, mais protocolos na cadeia irão iniciar o TGE. O mecanismo de listagem sem autorização e de liquidez concentrada da SynFutures proporcionará uma resposta rápida ao ecossistema, estimulando o potencial e a flexibilidade do mercado.

Mais projetos trarão mais usuários e liquidez para a SynFutures, aumentando o volume de negociações e a rentabilidade, além de trazer mais expectativas para o futuro TGE da SynFutures.

Perspectivas Futuras

Atualmente, mais de 98% das transações no mercado de criptomoedas são transações de contratos, gerando diariamente centenas de bilhões em volume de transações, mas a maior parte ocorre em exchanges centralizadas. Os dados mostram que apenas 1% das transações perpétuas ocorrem na cadeia. A descentralização é uma tendência imparável, e no futuro, cada vez mais usuários transferirão suas transações para a cadeia. O setor de derivativos tem potencial para se tornar o segmento com maior explosão e efeito riqueza.

A atividade na cadeia, o volume de negociação e o número de usuários da SynFutures continuam a subir, atingindo novos máximos. O seu volume de negociação permanece entre as três primeiras posições na área de derivação, especialmente destacando-se no ecossistema Blast. Esses dados mostram o alto reconhecimento dos usuários pela SynFutures, além de indicar sua forte competitividade no mercado.

Com a emissão de tokens da Blast e a explosão do ecossistema, a SynFutures irá experimentar um crescimento mais robusto. A SynFutures para a Blast é como um certo DEX para o Ethereum. No futuro, a SynFutures também fará uma implementação multichain, permitindo que mais ecossistemas se beneficiem, ampliando ainda mais a base de usuários e a quota de mercado, trazendo um enorme espaço para crescimento.