Hyperliquid'in en iyi tüccarlarının ticaret stratejisi: Kaldıraç ve zamanlama kontrol sanatının analizi

Pazar koşullarının iyileşmesiyle birlikte, Hyperliquid platformundaki bazı büyük yatırımcılar tekrar pazarın dikkatini çekti. "Balina" olarak adlandırılan bu büyük oyuncular, güçlü sermaye, benzersiz ticaret stratejileri ve piyasa üzerindeki keskin içgörüleriyle platformda dalgalar yaratıyorlar. Onların her hareketi yalnızca piyasa duygusunu yansıtmakla kalmıyor, aynı zamanda bize üst düzey traderların rekabetini gözlemleme fırsatı sunuyor.

Bu makale, farklı tarzlardaki ticaret stratejilerini, risk tercihlerini ve başarı/başarısızlık mantığını analiz edecek, onların servet sırlarını açığa çıkarmayı ve sıradan yatırımcıların bunlardan hangi deneyim derslerini çıkarabileceğini araştırmayı amaçlamaktadır.

Kısa Vadeli Keskin Nişancı qwatio: "50 Kat Kardeş"in Olay Tahrik Edici ve Yüksek Kaldıraç Sanatı

Bu trader, sektördeki deneyimli bir kişi olup, 2014 yılından beri sosyal medyada Bitcoin ile ilgili içerikler paylaşmakta ve Bitcoin'e olan tutkusunu göstermektedir. Belirsiz bir nedenle, qwatio 2015'te sosyal medyadan uzaklaşmayı tercih etti. 2025 Mart'a kadar, yüksek kaldıraçla Bitcoin'i kısa pozisyonda 9 milyon doların üzerinde kazanç sağladığı için tartışmalara yol açtı. Bazı kişiler, kaynaklarının ne olduğunu sorgularken, qwatio hemen kimliğini açıklayarak bu sorgulamaları yanıtladı.

qwatio'nun ticaret tarzı yüksek risk yüksek getiri ile karakterizedir, genellikle 50 kat kaldıraç kullanır ve piyasaya karşı keskin bir kavrayış yeteneği sergiler. Örneğin, 20 Mart 2025'te bir ülkenin merkez bankası faiz kararı öncesi ve sonrası, BTC fiyatı 84,566 dolar iken açığa satış yapmış, fiyat 82,000 dolara düştüğünde pozisyonunu kapatarak 81,500 dolar kar elde etmiştir. Ardından 82,200 dolardan alım yapmış ve fiyat 85,000 dolara yükseldiğinde pozisyonunu kapatarak ek olarak 921,000 dolar kazanmıştır. Toplamda %164'lük bir getiri sağlamıştır. Bu nedenle "Hyperliquid 50X Kardeş" olarak adlandırılmaktadır.

Onun ticaret stratejisine göre, qwatio olay odaklı ve geçici fırsatları yakalamada uzmandır ve piyasada kendine özgü bir içgörü sergilemektedir. Önemli ekonomik verilerin açıklanması gibi fırsatları kullanarak kısa sürede önemli karlar elde etme konusunda yeteneklidir. Aynı zamanda, piyasa son derece karamsar olduğunda cesurca harekete geçebilmektedir. Ethereum 1500 dolar civarına düştüğünde ve piyasa genel olarak olumsuz bir hava içindeyken, qwatio 5.5 milyon dolar yatırarak 3715 adet Ethereum satın almış (ortalama fiyat 1493.5 dolar) ve 2502 dolardan satarak 3.74 milyon dolar kar elde etmiştir.

12 May'da, önemli ticaret müzakerelerinin sonuçları açıklandı, piyasanın dalgalanması bekleniyor. qwatio, 104,094 dolar seviyesinde Bitcoin satışı yaptı ve ardından 1.18 milyon dolar kazanç elde etti.

13 Mayıs itibarıyla, qwatio'nun Hyperliquid'deki kazancı yaklaşık 2.82 milyon dolar. Genel olarak, qwatio'nun işlemleri sık değildir, iki ay içinde yalnızca 3-4 işlem yapmıştır. Ancak her işlemde kısa vadeli trendleri doğru bir şekilde tahmin edebilmekte ve yüksek beceri ve cesaret göstermektedir. Ancak, bu tarz sıradan kullanıcılar için taklit edilmesi uygun değildir, bazı az bilinen tokenlerde de kayıplar yaşamıştır.

Efsane ve Tartışmanın Bir Arada Bulunduğu: James Wynn'in Niş Coin Avı ve Büyük Fon İşlemleri

James Wynn, 2025 yılının Mart ayından itibaren Hyperliquid'de aktif olarak yer almaktadır. İşlem tarzı açısından, genellikle birkaç gün süren daha uzun işlem dönemlerini tercih etmektedir; ayrıca ana akım tokenlerin yanı sıra bazı özel tema tokenleri üzerine de bahis yapmayı sevmektedir. Bu azınlık tokenlerin yüksek volatilitesi, onun temel kâr kaynağı olmuştur.

13 Mayıs'taki pozisyon durumunu örnek alırsak, belirli bir niş tokenin uzun pozisyonu ona 23 milyon dolarlık gerçekleşmemiş kazanç sağladı, bu da diğer önde gelen tokenlerin kazançlarını oldukça aşıyor.

Kaldıraç kullanımı açısından James Wynn nispeten temkinli, görünüşe göre farklı tokenlerin volatilitesine göre kaldıraç katsayısını ayarlıyor. Örneğin, BTC için 40 kat kaldıraç kullanırken, belirli bir niş token için yalnızca 10 kat kaldıraç kullanıyor.

Ayrıca, James Wynn Hyperliquid üzerindeki en büyük kullanıcı havuzunu (Moon Capital) da oluşturdu. Ancak, onun kişisel hassas işlemlerinin aksine, bu havuzun mevcut performansı pek iyi değil. 103.533 dolardan BTC alım satımı yaparak, 13 Mayıs itibarıyla bu pozisyon yaklaşık %10 zarar ediyor, yani yaklaşık 960.000 dolar. Geçtiğimiz ay bu havuzun toplam getiri oranı -%8. Yine de, 10 milyon dolarlık bir mevduat çekmeyi başardı; bunun 9,2 milyon doları James Wynn'in kendisinden geldi.

Genel olarak, James Wynn'in Hyperliquid'deki kazancı 45 milyon dolar. Ticaret stratejisi, piyasa yükseliş fırsatlarını yakalamak için uzun pozisyonlara odaklanıyor. Örneğin, BTC fiyatı 94,000 dolar iken 40 kat uzun pozisyon açtı ve fiyat 100,000 doların üzerine çıktığında, açık kazancı 5.4 milyon dolara ulaştı. Ticaret kazanma oranı düşük olmasına (yaklaşık %47) rağmen, büyük pozisyonlar ve yüksek kaldıraç ile yine de büyük kazançlar elde edebiliyor.

James Wynn, toplulukta "efsanevi yatırımcı" olarak anılmakta, ancak başarısı tartışmalarla birlikte gelmektedir. Bazıları, onun topluluk güvenini kullanarak kâr elde ettiğini, bazı token'ları tanıtarak fiyatları yükselttikten sonra sattığını iddia ediyor. Bu iddiaları ise kendisi yalanlamakta. Şu anda, bu tartışmalar ve yanıtlar doğrulanamamıştır.

Genel olarak, James Wynn'in başarısı büyük sermaye işlemlerine dayanmaktadır; her seferinde on milyonlarca hatta yüz milyonlarca dolar ile pozisyon açmaktadır. Piyasa değişikliklerine duyarlı gözlemi de yüksek getirilerini sağlamaktadır. Yeterli teminat, onun tasfiye fiyatını oldukça yüksek bir eşik seviyesine ulaştırmaktadır. Bu tarz, ona yüksek bir kazanma oranı sağlamasına yardımcı olmaktadır, ancak bir kez trend tahmini yanlış olduğunda büyük kayıplarla da karşılaşabilir.

İlk Kez Ortaya Çıkan Gizemli Büyük Yatırımcı: Düşük Kaldıraç Altında Ana Akım Paraların Denemesi ve Sallanması

Bu gizemli büyük oyuncu, son zamanlarda Hyperliquid'de aktif olmaya başladı. İlk olarak, 800.000 dolardan fazla ETH alımı yaptığı için dikkat çekti. Daha sonra, bu adres XRP ve SOL alımlarıyla bir hafta içinde 8.160.000 dolardan fazla kar elde etti.

Operasyon tarzı açısından, bu büyük yatırımcı da güçlü bir finansal güce sahip olup, başlangıçta 36 milyon dolarlık bir pozisyon açmıştır. Ayrıca, aşırı spekülasyon yapan kısa vadeli işlemler yerine, düşük kaldıraç kullanmayı ve pozisyon sürelerini uzatarak kar elde etmeyi tercih etmektedir.

Ticaret çeşitlerinin seçimi açısından, şu ana kadar yalnızca ETH, XRP ve SOL gibi üç ana token ile işlem yaptı. ETH kar sağlarken, XRP ve SOL kayıplarla karşılaştı. Ticaret stratejisi açısından, bu büyük yatırımcı kararsızlık yaşıyor gibi görünüyor; başlangıçta yalnızca ETH pozisyonu açtı, ardından piyasa büyük bir yükseliş yaşarken yüksek seviyede XRP ve SOL alım yapmayı seçti. Sonuç olarak, piyasa düzeltmesi ile birlikte muhtemelen psikolojik dalgalanmalar da yaşadı. Bu nedenle tüm emirlerini kapattı; sonucun kâr olması rağmen, işlem tarzı ve düşünce yapısı açısından taklit edilmeye değer değil.

Piyasanın Kararlı Ters Yürüyüşçüsü: Büyük miktarda kısa pozisyon açan büyük yatırımcılar son gülen olabilir mi?

Önceki bölümde tanıtılan büyük yatırımcılara kıyasla, bu yatırımcı şu anda geçici bir ters örnek olarak değerlendirilebilir. 13 Mayıs itibarıyla veriler, bu adresin BTC, ETH ve SOL üzerinden 3,12 milyon dolar zarar ettiğini göstermektedir.

10 Mayıs'tan itibaren bu büyük yatırımcı, Hyperliquid'e 50.5 milyon dolar yatırarak kısa pozisyon açmaya başladı. Toplam pozisyon tutarı 230 milyon doları aşıyor ve BTC pozisyonu 110 milyon doları geçiyor. Bu büyük yatırımcı, piyasada kararlı bir düşüş beklentisi içinde gibi görünüyor; 50.5 milyon dolarlık sermaye tamamen pozisyona yatırıldı ve pozisyon birkaç gün boyunca kapatılmadı.

Ancak, teminatın yeterli olması nedeniyle, bu adresin likidasyon fiyatına ulaşmak zor (BTC likidasyon fiyatı 142.000 dolar, ETH likidasyon fiyatı 4.254 dolar, SOL likidasyon fiyatı 294 dolar). Genel pozisyonun kâr ve zararına bakıldığında, mevcut zarar oranı sadece yaklaşık %6'dır.

Elbette, bu büyük yatırımcının nihai yönünün doğru olup olmadığını kesin olarak söyleyemeyiz. Sadece dikkatle izlemeye devam edebiliriz; bu gizemli piyasa karşıtı yatırımcının, piyasa hareketlerini önceden tahmin eden bir peygamber mi yoksa yalnızca güçlü finansal gücünü kullanarak hareket eden biri mi olduğunu göreceğiz.

Hyperliquid'teki bu önde gelen yatırımcılara baktığımızda, her birinin ticaret stratejisinin kendine özgü olduğunu ve evrensel bir "kutsal kâse" bulunmadığını kolayca görebiliriz. Ancak genel olarak, BTC, ETH, SOL, XRP gibi yüksek likiditeye sahip token'ları işlem yapmak için tercih ettikleri görülmektedir. Ticaret tarzı açısından, herkesin kendine ait alışkanlıkları vardır; bazıları yüksek kaldıraç kullanmayı tercih ederken, bazıları piyasa tahminine yönelik önceden hareket etmeyi tercih etmektedir. Ancak bu büyük yatırımcıların pozisyonları ve yatırımları belirgin şekilde yüksek risk taşımaktadır ve bu durum, sıradan yatırımcılar için taklit edilmesi ya da kopyalanması zor bir durumdur. Sonuçta, risk dolu kripto para piyasasında, sürekli öğrenmek ve kendi ticaret sisteminizi oluşturmak, dalgalanmalar içinde istikrar sağlamak için tek yoludur.