Hyperliquidのトップトレーダーの取引戦略の解析：レバレッジとタイミングのアート

市場の状況が回復する中、Hyperliquidプラットフォーム上のいくつかの大資金操作業者が再び市場の注目を集めています。これらは「クジラ」と呼ばれる大口投資家で、豊富な資金、独自の取引戦略、そして市場に対する鋭い洞察力を駆使して、プラットフォーム上で波紋を広げています。彼らの一挙一動は市場の感情を反映するだけでなく、私たちにトップトレーダーの競争を観察するための窓を提供してくれます。

この記事では、これらのスタイルの異なる取引手法、リスク嗜好、成功と失敗の論理を分析し、彼らの富の秘密を明らかにし、一般投資家がどのような教訓を得られるかを探ります。

! Hyperliquidのトップクジラの取引コードとゲーム戦略を解体する:レバレッジとタイミングの芸術

短期トレーダーqwatio："50倍兄"のイベントドリブンと高レバレッジのアート

このトレーダーは業界のベテランで、2014年からソーシャルメディアでビットコイン関連のコンテンツを共有し、ビットコインへの情熱を示しています。理由は不明ですが、qwatioは2015年にソーシャルメディアから距離を置くことを選びました。2025年3月、高いレバレッジでビットコインをショートして900万ドル以上の利益を上げたことで注目を集め、資金源に疑問を持つ人々がいました。qwatioは疑問に応えるためにすぐに自身の身元を公開しました。

qwatioの取引スタイルは高リスク・高リターンを特徴としており、50倍のレバレッジをよく使用し、市場に対する鋭い把握能力を示しています。例えば、2025年3月20日にある国の中央銀行の金利決定の前後に、彼はBTCの価格が84,566ドルの時にショートを行い、価格が82,000ドルに下がった後に81,500ドルで決済して利益を得ました。その後、82,200ドルでロングを取り、価格が85,000ドルに反発した時に決済し、追加で921,000ドルの利益を得ました。合計で164%の利益を実現しました。そのため、"Hyperliquid 50X兄さん"と呼ばれています。

彼の取引戦略から見ると、qwatioはイベント駆動型や短期間の機会を捉えるのが得意であり、独自の市場洞察力を示しています。彼は重要な経済データの発表などのタイミングを利用して操作し、短期間でかなりの利益を得ることができます。また、彼は市場が極度に悲観的な時に決断力を持って参入することもできます。イーサリアムが1500ドル前後に下落し、市場が一般的に悲観的な見方をしている時に、qwatioは550万ドルを投入して3715枚のイーサリアムを購入（平均価格1493.5ドル）し、2502ドルの時に売却し、374万ドルの利益を得ました。

5月12日、重要な貿易交渉の結果が発表され、マーケットが波動することが予想されます。qwatioは104,094ドルの位置でビットコインをショートし、その後118万ドルの利益を得ました。

5月13日現在、qwatioはHyperliquidで約282万ドルの利益を上げています。全体的に見ると、qwatioの取引は頻繁ではなく、2ヶ月の間に3～4回しか取引を行っていません。しかし、毎回の取引では短期的なトレンドを正確に予測し、高い技術と度胸を示しています。しかし、このスタイルは一般のユーザーには模倣するのが適していません。彼はいくつかのマイナーなトークンの取引で損失を被ったこともあります。

! Hyperliquidのトップクジラの取引コードとゲーム戦略の解体:レバレッジとタイミングの芸術

伝説と論争が共存する：ジェームス・ウィンのマイナーコインハンティングと大規模資金運用

ジェームズ・ウィンは2025年3月からハイパーリキッドで活躍しています。彼の取引スタイルを見ると、比較的長い取引周期（数日）を好み、主要なトークンに加えて、特定のテーマのトークンにも賭けることに熱心です。これらのニッチなトークンの高いボラティリティが彼の主な利益源となっています。

5月13日のポジション状況を例にとると、あるマイナーなトークンのロングポジションは彼に2300万ドルの未実現利益をもたらし、他の主要なトークンの利益を大きく上回っている。

レバレッジの使用に関して、James Wynnは比較的慎重であり、異なるトークンのボラティリティに応じてレバレッジ倍率を調整するようです。例えば、BTCのポジションオープンには40倍のレバレッジを使用し、あるマイナーなトークンには10倍のレバレッジしか使用しません。

さらに、James WynnはHyperliquid上で最大のユーザー金庫（Moon Capital）を作成しました。しかし、彼の個人的な精密操作とは異なり、この金庫の現在のパフォーマンスはあまり良くありません。103,533ドルの価格でBTCをロングしたところ、5月13日までにそのポジションは約10%の損失を出し、約96万ドルに達しました。過去1か月で、この金庫の総収益率は-8%でした。それでも、1,000万ドルの預金を集めており、そのうち920万ドルはJames Wynn本人からのものです。

全体的に、James WynnはHyperliquidで4500万ドルの利益を達成しました。彼の取引戦略は主にロングポジションに焦点を当て、市場の上昇機会を捕らえています。例えば、彼はBTC価格が94,000ドルの時に40倍のロングポジションを開始し、価格が100,000ドルを超えたときには、浮動利益が540万ドルに達しました。彼の取引勝率は高くはありません（約47%）が、大口ポジションと高レバレッジによって、巨額の利益を得ることができています。

ジェームズ・ウィンはコミュニティで「伝説のトレーダー」として称賛されていますが、彼の成功には論争も伴っています。彼がコミュニティの信頼を利用して利益を得ていると非難する声があり、特定のトークンを推進して価格を引き上げた後に売却するというものです。これに対して、彼自身は否定しています。現在、これらの論争や反応は確認できていません。

総じて、James Wynnの成功は、彼の巨額資金の操作に起因しており、毎回のポジション開設で数千万、さらには数億ドルに達することもあります。市場の変化に対する鋭い洞察力も彼の高い収益を生み出しました。十分なマージンも彼のロスカット価格を非常に高い閾値に保っています。このスタイルは彼が高い勝率を維持するのに役立ちますが、一旦トレンドの判断を誤ると大きな損失を被ることもあります。

初露锋芒の神秘的な大口：低レバレッジ下の主流コインの試水と揺れ動き

この神秘的な大口投資家は最近Hyperliquidで活動を開始し、最初に注目を集めたのは800万ドル以上を投じてETHを買い上げたためです。その後、そのアドレスはXRPとSOLを買い上げることで、1週間で816万ドル以上の利益を得ました。

取引スタイルから見ると、この大口投資家も資金力が強大で、初期のポジションを持つ資金は3600万ドルに達しています。さらに、彼は極限の短期取引を用いるのではなく、低レバレッジを選択し、利益を維持するためにポジションの保有時間を延ばしています。

取引品種の選択に関して、現時点では彼はETH、XRP、SOLの3つの主流トークンのみを取引しています。その中でETHは利益を上げましたが、XRPとSOLは損失を被りました。取引戦略を見ると、この大口は決断力に欠けているようで、最初はETHのポジションを開いた後、市場が大きく上昇する過程で高値でXRPとSOLのロングを選択しました。その結果、市場が調整に入ると、彼も心理的な波動を経験した可能性があります。このため、全ての注文を決済しましたが、最終的な結果は利益であったものの、取引スタイルや考え方の観点からは模倣する価値はありません。

! Hyperliquidのトップクジラの取引コードとゲーム戦略の解体:レバレッジとタイミングの技術

市場の確固たる逆行者：大口のショートを仕掛ける大口投資家は最後に勝つことができるのか？

前述の大口と比較して、このトレーダーは現在、一時的な反面例と見なすことができます。5月13日までのデータによると、このアドレスはBTC、ETH、SOLをショートして312万ドルの含み損を抱えています。

5月10日から、この大口はHyperliquidに5050万ドルを注入してショートを行っています。合計のポジション総額は2.3億ドルを超え、その中でBTCのポジション額は1.1億ドルを超えています。この大口は市場の強気なベアのようで、5050万ドルの資金はすべてポジションに投入されており、ポジションは数日間決済されていません。

しかし、マージンが十分であるため、そのアドレスの清算価格は達成するのが難しい（BTCの清算価格は14.2万ドル、ETHの清算価格は4254ドル、SOLの清算価格は294ドル）。全体のポジションの利益と損失を考慮すると、現在の損失額は約6%に過ぎません。

もちろん、この大口の最終的な方向が正しいかどうかは断定できません。ただ、継続的に注視し、この神秘的な市場の逆行者が市場を予測する先見者なのか、それともただ資金力に頼って行動しているだけなのかを見ていく必要があります。

! Hyperliquidのトップクジラの取引コードとゲーム戦略の解体:レバレッジとタイミングの芸術

Hyperliquid上で活躍するこれらの大口を見渡すと、彼らの取引戦略がそれぞれ異なり、普遍的な「聖杯」は存在しないことがわかります。ただし、全体的に見ると、彼らは一般的にBTC、ETH、SOL、XRPなどの流動性の高いトークンを取引対象として選ぶ傾向があります。取引スタイルに関しては、各人が独自の習慣を持ち、高レバレッジを好む者もいれば、市場を事前に予測することに慣れている者もいます。しかし、これらの大口のポジションと投資は明らかに高リスクを伴い、一般の投資家にとって模倣するのは適切ではなく、再現も難しいです。結局のところ、リスクに満ちた暗号市場で安定性を保つためには、絶えず学び続け、自分自身の取引システムを形成することが必要です。