Selama lima tahun, dia telah melihat ratusan tim dana investasi, dan dia menemukan bahwa dengan melakukan 4 hal ini, Anda dapat melakukan trading dengan baik.
Teks berikut adalah percakapan antara saya dan @ma_s_on_, yang merupakan investor FOF dengan pengalaman kantor keluarga bertahun-tahun. Ini adalah edisi ke-21 #对话100个交易员, yang terus diperbarui, dan Ikuti dipersilakan. 👇
Karier Mason dimulai di era emas internet seluler, selama lima atau enam tahun terakhir ia telah melakukan alokasi aset di rumah dengan latar belakang teknologi.
Minat Mason dalam bidang enkripsi bermula dari tren bull run pada tahun 2020. Pada tahun itu, mereka menginvestasikan sebagian kecil uang dalam beberapa perusahaan VC yang berfokus pada aset digital, dan hasilnya sangat baik dengan keuntungan yang luar biasa.
Juga pada saat itu, Mason bertemu dengan @SevenXVentures.
Latar belakang Mason memberikan sudut pandang pasar yang unik, memberinya kesempatan untuk memahami pasar secara keseluruhan dari atas ke bawah, dapat melihat dengan jelas bagaimana orang-orang berpartisipasi dalam pasar dengan cara yang berbeda, cara mana yang bisa menghasilkan uang, dan arah pergeseran strategi menghasilkan uang seiring waktu.
Apa yang dimiliki oleh trader yang baik secara umum?
Ketika memilih dana dan GP, Mason lebih memperhatikan tiga faktor inti: kinerja, tim, dan strategi.
Pertama, tentang kinerja. Kinerja dana harus didukung oleh data yang dapat dipercaya. Namun, di Pasar Sekunder enkripsi, informasi seringkali kurang transparan, sehingga kebenaran, keberlanjutan, dan analisis atribusi terhadap kinerja masa lalu menjadi penting.
"Banyak orang mengatakan bahwa kinerja masa lalu tidak mewakili masa depan, tetapi kinerja masa lalu mana yang dapat mewakili masa depan, dan mana yang tidak, itulah kunci yang perlu dipertimbangkan dalam hal kinerja."
Selanjutnya, tentang tim. Ini termasuk latar belakang tim, tingkat kepercayaan, serta komunikasi, dan sebagainya. Hal ini dapat dibagi menjadi tiga poin:
Pertama, integritas adalah Red Flag. Jika melakukan perdagangan sendiri, disiplin harus dipegang teguh, menahan godaan, dan jujur pada diri sendiri; Jika melakukan pengelolaan aset, harus jujur kepada pelanggan, dan layanan pelanggan harus ditingkatkan.
Kedua, harus 'Hands on'. Banyak fren yang menghasilkan uang, akan merekrut orang lain untuk bekerja, dan menghabiskan lebih banyak waktu dan energi untuk mengelola bisnis perusahaan, ini tidak baik. Dilihat dari skala tim, tim perdagangan yang sangat baik, baik itu perdagangan mandiri maupun pengelolaan aset, inti dari tim perdagangan tersebut tidak lebih dari lima orang, sangat sederhana, dan pemimpin harus 'Hands on'.
Ketiga, harus memiliki pandangan global, terus berevolusi. Ketika terjadi perubahan struktural, pendiri harus berani melakukan perubahan dan bertindak dengan tegas. Ini menentukan kemampuan tim dalam menghadapi risiko dan potensi pengembangan.
Terakhir adalah strategi. Perlu sesuai dengan permintaan pasar dan tren perkembangan industri saat ini.
Mason mencatat bahwa ada perbedaan besar antara tingkat kedua di bidang enkripsi secara keseluruhan dan tingkat kedua secara tradisional. Ada banyak pekerjaan yang perlu dilakukan dalam hal membangun backend, memelihara sistem pelanggan, kompleksitas strategi, kepatuhan, dan sebagainya. Namun, jika dilihat dari sudut pandang yang berbeda, ini juga merupakan peluang besar.
Bagaimana cara seorang pedagang yang baik terus meningkat?
Yang pertama adalah menjaga komunikasi dengan pasar, dan harus ada arus masuk informasi eksternal. Tetapi sambil menjaga komunikasi, Anda harus memiliki konsentrasi, dan hanya mengambil satu sendok air lemah untuk 3.000, dan Anda tidak dapat dibawa pergi oleh orang lain, yang sangat penting.
"Pedagang yang berkinerja baik dan memiliki kinerja bagus sangatlah berdisiplin, tidak percaya pada apa yang orang lain katakan, hanya fokus pada bidangnya sendiri."
Yang kedua adalah memiliki sudut pandang yang lebih tinggi. Dari sudut pandang yang lebih tinggi, melihat posisi orang-orang dari atas, apa yang mereka pikirkan, akhirnya akan menemukan bahwa ini dapat menjelaskan banyak masalah yang sebelumnya tidak terpecahkan.
Dalam investasi tradisional, orang sering mengatakan bahwa banyak investor di China harus melihat dunia dari sudut pandang internasional, dan melihat China dari sudut pandang dunia.
Hari ini, frasa ini juga berlaku di bidang enkripsi, kita harus melihat dunia dari sudut pandang enkripsi dengan lebih sedikit, dan melihat enkripsi dari sudut pandang dunia dengan lebih banyak. Termasuk melihat dunia dari perspektif Asia dengan lebih sedikit, dan melihat Asia dari sudut pandang dunia dengan lebih banyak.
Ada satu set kata kunci: Street Smart. Ini adalah kualitas yang dimiliki oleh banyak pedagang.
Pedagang mungkin adalah orang-orang yang paling dekat dengan hakikat sesuatu dalam pelbagai profesion di dunia, mereka setiap tahun menghadapi transaksi paling langsung dan penilaian nilai paling nyata, dalam pandangan mereka, perkara jangka panjang mungkin tidak begitu penting, yang paling penting adalah pesanan beli dan pesanan jual.
"Ada jenis strategi yang mampu menghasilkan kelebihan pendapatan yang sangat mengerikan, seringkali dilakukan oleh para trader yang menggunakan kecerdikan jalanan mereka. Orang-orang ini seringkali tidak memiliki latar belakang keuangan, latar belakang komputer, mereka hanya mencari pola, dan berdagang dengan keras terhadap satu pola."
Yang keempat adalah belajar dari orang-orang baik, karena hari ini banyak orang bingung, banyak arah yang tidak terlalu berhasil. Jadi benar-benar perlu untuk menemukan beberapa orang yang lebih tinggi dimensi untuk membimbing.
Bagaimana institusi mengalokasikan aset enkripsi?
Konfigurasi aset mata uang kripto di rumah sangat bervariasi tergantung pada atribut dan preferensi dana.
Bagi Mason pribadi, dia lebih suka menempatkannya pada tingkat kedua.
Untuk klasifikasi level dua Crypto, Mason menganggap ada empat jenis:
Jenis pertama adalah jenis Penambangan dan penimbangan koin, yaitu menambang atau membeli koin dan tidak aktif untuk jangka waktu yang sangat lama.
Kategori kedua adalah perdagangan yang cenderung lebih teknis, baik itu melihat garis atau melakukan teknis yang ekstrim Quant.
Kelas ketiga adalah jenis koin yang sedikit lebih subjektif dan 'nilai', ada yang melihat fundamental, tetapi 'fundamental' ini mungkin agak berbeda dengan fundamental saham, pada dasarnya ada beberapa hal subjektif yang harus dilihat.
Kelas keempat adalah Keuangan Desentralisasi, alasan mengapa itu dipisahkan adalah karena sebenarnya lebih condong pada logika 'manajer produk'. Di Keuangan Desentralisasi, keuntungan yang Anda dapatkan pada akhirnya adalah bisa ditemukan di mana dalam produk, lebih penting untuk memahami aturan main di setiap bagian.
Spekulasi Mata Uang Kripto不是唯一解
Industri selalu berubah, peserta dari setiap tahap juga berbeda, sehingga tidak ada strategi investasi yang tetap.
Jadi strategi mana yang lebih baik dalam siklus ini? Mason merangkum tiga jenis:
Strategi pertama adalah beberapa strategi koin dasar yang diperkuat, yang dapat dibagi menjadi dua kategori:
1）Permainan TVL, stake, lalu dapatkan airdrop, ini termasuk dalam Arbitrase tanpa modal, sangat nyaman.
Quant.
Crypto Quant adalah kategori aset favorit Mason di bidang enkripsi.
Pertama, Likuiditas sangat baik, setara dengan T+0, dapat menarik hari ini setelah investasi hari ini, atau berdagang sendiri, atau Tutup Posisi jika tidak ingin berdagang.
Selanjutnya, kapasitas skala dapat sangat besar, misalnya, sangat umum bagi sebuah strategi tunggal untuk menjalankan beberapa miliar dolar.
Terakhir, penghasilan yang diharapkan dapat tinggi atau rendah dan dapat dikendalikan, manajemen risiko juga cukup mudah dilakukan, misalnya menetapkan garis Tutup Posisi yang kuat, secara keseluruhan turun 15% semuanya Tutup Posisi.
"Selama beberapa tahun terakhir, yang paling populer di Crypto Quant adalah funding rateArbitrase. Pada tahun 20 dan 21, bisa mencapai tiga kali lipat tanpa penarikan, sangat mengesankan."
Tentu saja, semua orang juga tahu bahwa ini tidak mungkin berlanjut dalam jangka panjang, keuntungan dari strategi ini juga sedang menurun, tetapi meskipun menurun, keuntungannya tetap baik karena tidak ada penarikan, agak mirip dengan manajemen kas.
Yang kedua adalah membeli BTC dengan diskon atau Penambangan. Misalnya, ketika GBTC memiliki diskon sebelumnya, membelinya juga dapat membuat Anda mengalahkan BTC.
Yang ketiga adalah beberapa strategi yang bisa mengalahkan BTC secara bertahap, seperti CTA. Banyak pedagang suka melakukan CTA dan mengikuti tren, dapat mengalahkan BTC dalam jangka pendek, tetapi kelemahannya adalah skala yang terbatas dan kapasitas yang terbatas.
Mason juga merekomendasikan beberapa buku.
Yang pertama adalah 'Prinsip Spekulasi Profesional', yang secara sistematis membahas seluruh sistem perdagangan.
Yang kedua adalah buku sejarah Bank Sentral, kebijakan moneter, dan ilmu perbankan, mengetahui apa yang dilakukan bank sentral, mengapa mereka melakukannya, serta manfaat dan kerugian di balik setiap tindakan yang mereka lakukan.
Anda dapat mulai dengan "Alchemist", yang menceritakan tindakan yang diambil oleh tiga Bank Sentral yang terkenal dalam sejarah pada saat-saat kritis.
Yang ketiga adalah buku tentang sifat manusia, seperti novel-novel Cina dari Dinasti Ming dan Qing, serta cerpen-cerpen dari Prancis karya Maupassant dan Flaubert.
Seringkali kita akan menemukan bahwa meskipun dunia ini beroperasi dengan teknologi yang nyata, namun sebenarnya yang lebih luas adalah dorongan dari belakang oleh sifat manusia. Novel-novel ini dapat membantu kita memahami sifat manusia dengan lebih baik, tidak terlalu banyak mengharapkan hal-hal yang berlebihan dari sifat manusia, dan dapat mengelola hubungan kepentingan yang sangat rumit dalam kehidupan sehari-hari.
Terima kasih lagi kepada @ma_s_on_ yang berpartisipasi dalam pembicaraan dengan trader. Audio Space sebelumnya akan segera diperbarui di Little Universe, 🔍 Dialog Trader.
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
对话交易员Mason：看了行业里近百个Spekulasi Mata Uang Kripto基金，好的交易员的特征有哪些？
Selama lima tahun, dia telah melihat ratusan tim dana investasi, dan dia menemukan bahwa dengan melakukan 4 hal ini, Anda dapat melakukan trading dengan baik.
Teks berikut adalah percakapan antara saya dan @ma_s_on_, yang merupakan investor FOF dengan pengalaman kantor keluarga bertahun-tahun. Ini adalah edisi ke-21 #对话100个交易员, yang terus diperbarui, dan Ikuti dipersilakan. 👇
Karier Mason dimulai di era emas internet seluler, selama lima atau enam tahun terakhir ia telah melakukan alokasi aset di rumah dengan latar belakang teknologi.
Minat Mason dalam bidang enkripsi bermula dari tren bull run pada tahun 2020. Pada tahun itu, mereka menginvestasikan sebagian kecil uang dalam beberapa perusahaan VC yang berfokus pada aset digital, dan hasilnya sangat baik dengan keuntungan yang luar biasa.
Juga pada saat itu, Mason bertemu dengan @SevenXVentures.
Latar belakang Mason memberikan sudut pandang pasar yang unik, memberinya kesempatan untuk memahami pasar secara keseluruhan dari atas ke bawah, dapat melihat dengan jelas bagaimana orang-orang berpartisipasi dalam pasar dengan cara yang berbeda, cara mana yang bisa menghasilkan uang, dan arah pergeseran strategi menghasilkan uang seiring waktu.
Apa yang dimiliki oleh trader yang baik secara umum?
Ketika memilih dana dan GP, Mason lebih memperhatikan tiga faktor inti: kinerja, tim, dan strategi.
Pertama, tentang kinerja. Kinerja dana harus didukung oleh data yang dapat dipercaya. Namun, di Pasar Sekunder enkripsi, informasi seringkali kurang transparan, sehingga kebenaran, keberlanjutan, dan analisis atribusi terhadap kinerja masa lalu menjadi penting.
"Banyak orang mengatakan bahwa kinerja masa lalu tidak mewakili masa depan, tetapi kinerja masa lalu mana yang dapat mewakili masa depan, dan mana yang tidak, itulah kunci yang perlu dipertimbangkan dalam hal kinerja."
Selanjutnya, tentang tim. Ini termasuk latar belakang tim, tingkat kepercayaan, serta komunikasi, dan sebagainya. Hal ini dapat dibagi menjadi tiga poin:
Pertama, integritas adalah Red Flag. Jika melakukan perdagangan sendiri, disiplin harus dipegang teguh, menahan godaan, dan jujur pada diri sendiri; Jika melakukan pengelolaan aset, harus jujur kepada pelanggan, dan layanan pelanggan harus ditingkatkan.
Kedua, harus 'Hands on'. Banyak fren yang menghasilkan uang, akan merekrut orang lain untuk bekerja, dan menghabiskan lebih banyak waktu dan energi untuk mengelola bisnis perusahaan, ini tidak baik. Dilihat dari skala tim, tim perdagangan yang sangat baik, baik itu perdagangan mandiri maupun pengelolaan aset, inti dari tim perdagangan tersebut tidak lebih dari lima orang, sangat sederhana, dan pemimpin harus 'Hands on'.
Ketiga, harus memiliki pandangan global, terus berevolusi. Ketika terjadi perubahan struktural, pendiri harus berani melakukan perubahan dan bertindak dengan tegas. Ini menentukan kemampuan tim dalam menghadapi risiko dan potensi pengembangan.
Terakhir adalah strategi. Perlu sesuai dengan permintaan pasar dan tren perkembangan industri saat ini.
Mason mencatat bahwa ada perbedaan besar antara tingkat kedua di bidang enkripsi secara keseluruhan dan tingkat kedua secara tradisional. Ada banyak pekerjaan yang perlu dilakukan dalam hal membangun backend, memelihara sistem pelanggan, kompleksitas strategi, kepatuhan, dan sebagainya. Namun, jika dilihat dari sudut pandang yang berbeda, ini juga merupakan peluang besar.
Bagaimana cara seorang pedagang yang baik terus meningkat?
Yang pertama adalah menjaga komunikasi dengan pasar, dan harus ada arus masuk informasi eksternal. Tetapi sambil menjaga komunikasi, Anda harus memiliki konsentrasi, dan hanya mengambil satu sendok air lemah untuk 3.000, dan Anda tidak dapat dibawa pergi oleh orang lain, yang sangat penting.
"Pedagang yang berkinerja baik dan memiliki kinerja bagus sangatlah berdisiplin, tidak percaya pada apa yang orang lain katakan, hanya fokus pada bidangnya sendiri."
Yang kedua adalah memiliki sudut pandang yang lebih tinggi. Dari sudut pandang yang lebih tinggi, melihat posisi orang-orang dari atas, apa yang mereka pikirkan, akhirnya akan menemukan bahwa ini dapat menjelaskan banyak masalah yang sebelumnya tidak terpecahkan.
Dalam investasi tradisional, orang sering mengatakan bahwa banyak investor di China harus melihat dunia dari sudut pandang internasional, dan melihat China dari sudut pandang dunia.
Hari ini, frasa ini juga berlaku di bidang enkripsi, kita harus melihat dunia dari sudut pandang enkripsi dengan lebih sedikit, dan melihat enkripsi dari sudut pandang dunia dengan lebih banyak. Termasuk melihat dunia dari perspektif Asia dengan lebih sedikit, dan melihat Asia dari sudut pandang dunia dengan lebih banyak.
Ada satu set kata kunci: Street Smart. Ini adalah kualitas yang dimiliki oleh banyak pedagang.
Pedagang mungkin adalah orang-orang yang paling dekat dengan hakikat sesuatu dalam pelbagai profesion di dunia, mereka setiap tahun menghadapi transaksi paling langsung dan penilaian nilai paling nyata, dalam pandangan mereka, perkara jangka panjang mungkin tidak begitu penting, yang paling penting adalah pesanan beli dan pesanan jual.
"Ada jenis strategi yang mampu menghasilkan kelebihan pendapatan yang sangat mengerikan, seringkali dilakukan oleh para trader yang menggunakan kecerdikan jalanan mereka. Orang-orang ini seringkali tidak memiliki latar belakang keuangan, latar belakang komputer, mereka hanya mencari pola, dan berdagang dengan keras terhadap satu pola."
Yang keempat adalah belajar dari orang-orang baik, karena hari ini banyak orang bingung, banyak arah yang tidak terlalu berhasil. Jadi benar-benar perlu untuk menemukan beberapa orang yang lebih tinggi dimensi untuk membimbing.
Bagaimana institusi mengalokasikan aset enkripsi?
Konfigurasi aset mata uang kripto di rumah sangat bervariasi tergantung pada atribut dan preferensi dana.
Bagi Mason pribadi, dia lebih suka menempatkannya pada tingkat kedua.
Untuk klasifikasi level dua Crypto, Mason menganggap ada empat jenis:
Spekulasi Mata Uang Kripto不是唯一解
Industri selalu berubah, peserta dari setiap tahap juga berbeda, sehingga tidak ada strategi investasi yang tetap.
Jadi strategi mana yang lebih baik dalam siklus ini? Mason merangkum tiga jenis:
Strategi pertama adalah beberapa strategi koin dasar yang diperkuat, yang dapat dibagi menjadi dua kategori:
1）Permainan TVL, stake, lalu dapatkan airdrop, ini termasuk dalam Arbitrase tanpa modal, sangat nyaman.
Crypto Quant adalah kategori aset favorit Mason di bidang enkripsi.
Pertama, Likuiditas sangat baik, setara dengan T+0, dapat menarik hari ini setelah investasi hari ini, atau berdagang sendiri, atau Tutup Posisi jika tidak ingin berdagang.
Selanjutnya, kapasitas skala dapat sangat besar, misalnya, sangat umum bagi sebuah strategi tunggal untuk menjalankan beberapa miliar dolar.
Terakhir, penghasilan yang diharapkan dapat tinggi atau rendah dan dapat dikendalikan, manajemen risiko juga cukup mudah dilakukan, misalnya menetapkan garis Tutup Posisi yang kuat, secara keseluruhan turun 15% semuanya Tutup Posisi.
"Selama beberapa tahun terakhir, yang paling populer di Crypto Quant adalah funding rateArbitrase. Pada tahun 20 dan 21, bisa mencapai tiga kali lipat tanpa penarikan, sangat mengesankan."
Tentu saja, semua orang juga tahu bahwa ini tidak mungkin berlanjut dalam jangka panjang, keuntungan dari strategi ini juga sedang menurun, tetapi meskipun menurun, keuntungannya tetap baik karena tidak ada penarikan, agak mirip dengan manajemen kas.
Yang kedua adalah membeli BTC dengan diskon atau Penambangan. Misalnya, ketika GBTC memiliki diskon sebelumnya, membelinya juga dapat membuat Anda mengalahkan BTC.
Yang ketiga adalah beberapa strategi yang bisa mengalahkan BTC secara bertahap, seperti CTA. Banyak pedagang suka melakukan CTA dan mengikuti tren, dapat mengalahkan BTC dalam jangka pendek, tetapi kelemahannya adalah skala yang terbatas dan kapasitas yang terbatas.
Mason juga merekomendasikan beberapa buku.
Yang pertama adalah 'Prinsip Spekulasi Profesional', yang secara sistematis membahas seluruh sistem perdagangan.
Yang kedua adalah buku sejarah Bank Sentral, kebijakan moneter, dan ilmu perbankan, mengetahui apa yang dilakukan bank sentral, mengapa mereka melakukannya, serta manfaat dan kerugian di balik setiap tindakan yang mereka lakukan.
Anda dapat mulai dengan "Alchemist", yang menceritakan tindakan yang diambil oleh tiga Bank Sentral yang terkenal dalam sejarah pada saat-saat kritis.
Yang ketiga adalah buku tentang sifat manusia, seperti novel-novel Cina dari Dinasti Ming dan Qing, serta cerpen-cerpen dari Prancis karya Maupassant dan Flaubert.
Seringkali kita akan menemukan bahwa meskipun dunia ini beroperasi dengan teknologi yang nyata, namun sebenarnya yang lebih luas adalah dorongan dari belakang oleh sifat manusia. Novel-novel ini dapat membantu kita memahami sifat manusia dengan lebih baik, tidak terlalu banyak mengharapkan hal-hal yang berlebihan dari sifat manusia, dan dapat mengelola hubungan kepentingan yang sangat rumit dalam kehidupan sehari-hari.
Terima kasih lagi kepada @ma_s_on_ yang berpartisipasi dalam pembicaraan dengan trader. Audio Space sebelumnya akan segera diperbarui di Little Universe, 🔍 Dialog Trader.