Babylon innovation de staking BTC : sans pont, sans Complice, ouvrant une nouvelle ère de l'écosystème Bitcoin

Babylon, en tant que solution innovante de staking Bitcoin, a réalisé le staking natif des actifs de niveau 1 BTC grâce à des technologies de Cryptographie. Ce qui le rend unique, c'est que le Bitcoin mis en stake ne quitte pas le Mainnet, la sécurité étant toujours garantie par le mécanisme PoW. L'ensemble du processus fonctionne entièrement sur la base de la "signature unique extractible", une méthode de Cryptographie, sans avoir besoin de dépendre de tout pont tiers ou Complice. Ce design hautement sécurisé a également gagné la reconnaissance de la communauté BTC.

Babylon ouvre une nouvelle voie de revenus pour les détenteurs de Bitcoin, permettant d'obtenir des revenus de staking tout en garantissant la sécurité, inaugurant ainsi un nouveau terrain pour le staking de BTC. Cela va non seulement changer la manière de jouer dans l'écosystème BTC, mais aussi résoudre des problèmes d'inflation et de difficultés de lancement auxquels sont confrontées les petites et moyennes chaînes de blocs POS.

Le programme de staking de liquidité de BTC est similaire à un compte d'épargne à vue, les utilisateurs peuvent déposer et retirer à tout moment tout en gagnant des intérêts. En même temps, les jetons de staking de liquidité peuvent également générer des rendements supplémentaires dans d'autres projets DeFi. En revanche, le staking Babylon ressemble davantage à un compte d'épargne à terme, avec des rendements plus élevés mais sans possibilité de retrait immédiat après le dépôt.

Cette innovation peut également attirer davantage d'utilisateurs de BTC non-mainnet, comme les détenteurs de wBTC sur Ethereum. En essence, le staking liquide peut être considéré comme un projet empruntant le BTC des utilisateurs pour le staker dans Babylon, en utilisant les revenus du staking pour payer des intérêts aux utilisateurs, tout en leur offrant des jetons de staking liquide ( et des obligations négociables ).

Actuellement, plusieurs projets développent des solutions de staking liquide basées sur Babylon :

pSTAKE adopte un modèle de liquidité par Complice, les fonds des utilisateurs sont stakés à l'adresse pSTAKE, soutenus par une institution fournissant un soutien en liquidité. Son jeton officiel yBTC devrait permettre de générer des revenus dans les projets DeFi.

Lorenzo a mis en place un service de séparation du capital et des intérêts similaire à Pendle. Après que les utilisateurs ont envoyé des BTC à un portefeuille multi-signatures, ceux-ci sont confiés à un agent de staking, qui leur fournit des stBTC en tant que preuve. Lorenzo a émis trois types de jetons : LPT( principal ), YAT( droit de profit ) et SPT( certificat de rachat ).

Lombard adopte une approche plus décentralisée, les fonds des utilisateurs sont directement engagés dans Babylon, l'architecture globale est composée d'utilisateurs, de nœuds Bitcoin, de l'arrière-plan et d'un Consortium décentralisé. Son jeton officiel LBTC peut être utilisé comme garantie dans le DeFi.

Solv tokenise les revenus de staking provenant de BTC Layer2, les revenus de restaking et les revenus DeFi de ETH Layer2 en SolvBTC, s'intégrant parfaitement avec divers protocoles d'application.

Bedrock était à l'origine développé pour l'écosystème d'Eigenlayer, mais il a maintenant été mandaté par Babylon pour développer le protocole UniBTC, qui prend en charge le staking de wBTC pour les utilisateurs d'Ethereum.

Master Protocol en tant que plateforme d'agrégation de revenus, agrège plusieurs projets de l'écosystème BTC. Ses principaux produits incluent Master Yield Market et LST Protocol.

Chakra est une couche de règlement modulaire partagée, alimentée par ZK, pour Bitcoin, fournissant des services de règlement unifiés pour les réseaux de deuxième couche. Son jeton officiel tlBTC peut servir de preuve de stake, d'actif de liquidité et d'actif natif pour le règlement sur toute la chaîne.

Le staking BTC de Babylon sera bientôt lancé, ce qui entraînera un changement majeur dans l'écosystème BTC. Tout d'abord, cela augmentera considérablement le rendement global des actifs BTC. Actuellement, la taille du marché des actifs BTC rapportant des intérêts dépasse 10 milliards de dollars, avec un rendement compris entre 0,01 % et 1,25 %. En revanche, les récompenses de staking sur les blockchains PoS se situent généralement entre 5 % et 20 %, et le staking de BTC pour fournir des rendements de staking à d'autres chaînes PoS pourrait être plusieurs dizaines de fois supérieur aux rendements traditionnels des actifs BTC.

Bien que certaines communautés BTC continuent de s'accrocher à l'idée de conserver leurs jetons sans agir, l'augmentation substantielle des rendements attirera plus d'utilisateurs à participer. À mesure que les utilisateurs obtiennent des rendements en BTC et se déversent dans des écosystèmes comme BTC L2, un cycle de développement positif sera lancé.

Cependant, le staking BTC dirigé par Babylon est fondamentalement différent du staking ETH, car la chaîne BTC elle-même n'a pas de rendement natif, ressemblant davantage à l'activité de restaking d'eigenlayer. L'écosystème associé pourrait également être similaire au protocole LRT sous eigenlayer.

Par conséquent, le schéma de monopole des géants observé dans le staking d'ETH est peu susceptible de se reproduire dans le staking de BTC, et la motivation des échanges à participer est également plus faible, car les effets d'échelle ne conduiront pas à des bénéfices plus stables. Cela offre un avantage de premier arrivé pour les projets précoces dans le domaine du staking de BTC, et les investisseurs ont également la possibilité de réaliser des rendements élevés grâce à une croissance rapide.