Revue du développement du marché des actifs virtuels à Hong Kong en 2024

Avril : Approbation des ETF Bitcoin et Ethereum au comptant

Le site officiel de la Commission des valeurs mobilières de Hong Kong a publié la liste des ETF sur actifs virtuels approuvés, comprenant des produits de plusieurs sociétés de gestion d'actifs renommées. Cela marque le lancement de ce type de produit sur le marché asiatique pour la première fois, en particulier le produit ETF sur l'Ethereum, qui est l'un des premiers au monde.

Juin : Controverse sur les demandes de licence

En mai 2023, les régulateurs ont publié un manuel de licence VATP et une circulaire sur les arrangements de transition, exigeant que les bourses de crypto-monnaies opérant à Hong Kong obtiennent une licence dans un délai d'un an. À la fin mai 2024, de nombreuses plateformes ont activement soumis des demandes, mais certaines plateformes d'échange majeures ont également retiré leurs demandes, suscitant des inquiétudes sur les perspectives du marché des actifs virtuels à Hong Kong.

Juillet : Les grandes entreprises technologiques entrent sur le marché des stablecoins à Hong Kong

La Banque de Hong Kong a publié la liste des participants au sandbox de réglementation des stablecoins, comprenant plusieurs entreprises bien connues. Parmi elles, une grande entreprise technologique a annoncé qu'elle émettrait un stablecoin crypto ancré à 1:1 avec le dollar de Hong Kong. Ce stablecoin est émis sur une blockchain publique, avec des réserves composées d'actifs hautement liquides et fiables, conservées dans des comptes séparés auprès d'institutions financières agréées, et la véracité des réserves est confirmée par des divulgations régulières et des rapports d'audit.

Août : La HKMA lance le projet de sandboxes Ensemble

L'Autorité monétaire de Hong Kong a lancé le projet Ensemble dans un environnement de test, visant à promouvoir l'application de la technologie de tokenisation dans le domaine financier. La première phase d'expérimentation couvre quatre thèmes : les revenus fixes et les fonds d'investissement, la gestion de la liquidité, la finance verte et le financement de la chaîne d'approvisionnement commerciale. L'Autorité monétaire a achevé la mise en place de l'environnement de test et collabore avec les banques pour préparer des expériences de paiement interbancaires et de règlement monétaire. La Commission des valeurs mobilières travaillera avec l'Autorité monétaire pour promouvoir le développement du marché des actifs tokenisés, renforçant ainsi la position innovante de Hong Kong sur le marché financier mondial.

Octobre : Nommer le nouveau président de la SFC de Hong Kong et approbation de la troisième bourse d'actifs virtuels

Le chef de l'exécutif de la région administrative spéciale de Hong Kong a nommé le Dr. Huang Tianyou comme nouveau président de la Commission des valeurs mobilières de Hong Kong, pour un mandat de trois ans. Huang Tianyou a déclaré qu'il s'engageait à cultiver un marché des capitaux durable et actif, tout en protégeant les intérêts des investisseurs, en favorisant la croissance économique, en améliorant la gouvernance des entreprises et en stimulant l'innovation.

Au cours du même mois, la Commission des valeurs mobilières de Hong Kong a délivré une licence de type 1 (négociation de valeurs mobilières) et de type 7 (négociation automatisée) à une troisième bourse d'actifs virtuels. Cette bourse propose des services de négociation de gré à gré, une plateforme de négociation et des services de garde, en se concentrant sur les jetons de sécurité (STO) et la tokenisation d'actifs réels (RWA), dans le but de promouvoir le développement de l'écosystème fintech de Hong Kong.

Novembre : La Bourse de Hong Kong lance une série d'indices d'actifs virtuels et les banques numériques offrent des services de trading de cryptomonnaies.

La Bourse de Hong Kong a officiellement lancé une série d'indices d'actifs virtuels, fournissant des prix de référence transparents et fiables pour le Bitcoin et l'Ethereum dans le fuseau horaire asiatique, soutenant Hong Kong pour devenir le principal centre d'actifs numériques en Asie. Cette série d'indices résoudra les différences de prix des actifs virtuels entre les bourses mondiales et offrira aux investisseurs un prix de référence unifié.

De plus, une banque numérique de Hong Kong a annoncé devenir la première banque en Asie à offrir des services de trading de cryptomonnaies aux utilisateurs de détail, prenant en charge les transactions en Bitcoin et en Ethereum. Les utilisateurs peuvent effectuer des transactions en dollars de Hong Kong et en dollars américains, le montant minimum de transaction étant de 70 dollars ou 600 dollars de Hong Kong, et les nouveaux utilisateurs bénéficient de trois mois sans commission. Ce service est réservé aux détenteurs d'une carte d'identité de Hong Kong.

Décembre : Publication du projet de règlement sur les stablecoins et ajout de quatre nouvelles bourses agréées.

Le projet de loi sur les stablecoins a été soumis au Conseil législatif pour une première lecture, stipulant que l'émission de stablecoins en monnaie fiduciaire, de stablecoins en dollars de Hong Kong ou la promotion de stablecoins auprès du public nécessite l'obtention d'une licence. Les principaux points de réglementation comprennent la gestion prudente des actifs de réserve, la protection des droits de rachat des détenteurs de tokens et les exigences pour lutter contre le blanchiment d'argent.

La Commission des valeurs mobilières de Hong Kong a annoncé la délivrance de licences à quatre plateformes d'échange d'actifs virtuels, portant le nombre total de plateformes d'échange d'actifs virtuels licenciées à sept. Ces plateformes obtiendront des licences par le biais d'un processus de délivrance rapide. La Commission accélère le processus d'approbation des plateformes d'actifs virtuels et prévoit de mettre en place un groupe de consultation au début de 2025 pour renforcer la régulation des plateformes d'actifs virtuels.

À la fin du mois, un membre du Conseil législatif de Hong Kong a proposé de lancer le "Digital Link", permettant aux investisseurs du continent d'acheter et de vendre des actifs numériques reconnus par Hong Kong via un canal spécial, afin de promouvoir l'interconnexion financière entre le continent et Hong Kong, et de favoriser l'innovation financière et le développement de nouvelles forces productives. Ce membre a souligné que bien que le continent interdise les transactions de cryptomonnaies, dans le cadre du principe "Un pays, deux systèmes", les transactions de cryptomonnaies à Hong Kong sont légales et pourraient offrir aux citoyens du continent des opportunités d'investir dans des actifs virtuels à Hong Kong.