La escalada de las fricciones comerciales provoca tumulto en los mercados financieros globales

El mercado financiero sufre un colapso generalizado

Recientemente, los mercados financieros globales han experimentado una fuerte caída debido a la propagación del pánico por la escalada de las tensiones comerciales. Las acciones, el petróleo crudo, los metales preciosos e incluso el mercado de criptomonedas han sufrido un duro golpe.

Los futuros de los tres índices principales de la bolsa de EE. UU. cayeron drásticamente, con los futuros del Nasdaq 100 cayendo un 5%, y los futuros del S&P 500 y del Dow también cayeron más del 4%. El mercado europeo también mostró un rendimiento débil, con los futuros del DAX alemán cayendo cerca del 5%, y los futuros del STOXX 50 de Europa y del FTSE británico también superando el 4%.

Los mercados asiáticos abren con una caída masiva: los futuros del KOSPI 200 de Corea del Sur se desploman un 5% y se activa el mecanismo de suspensión; el índice bursátil de Australia amplía su caída al 6%; el índice Straits Times de Singapur sufre una caída del 7.29% en un solo día, alcanzando un nuevo mínimo histórico. Los mercados bursátiles de Oriente Medio anticipan un "lunes negro", con índices bursátiles de Arabia Saudita y otros países cayendo más del 5.5%.

El mercado de materias primas también ha sufrido un duro golpe: el petróleo WTI ha caído por debajo de la barrera de los 60 dólares, alcanzando un nuevo mínimo en dos años; el oro ha perdido el soporte de 3010 dólares; la caída semanal de la plata se ha ampliado al 13%. En el ámbito de las criptomonedas, el Bitcoin ha caído por debajo de un soporte clave, mientras que el Ethereum ha tenido una caída del 10% en un solo día.

Impacto en el mercado de criptomonedas

El impacto a corto plazo es significativo

La escalada de las tensiones comerciales ha tenido un impacto significativo en el mercado de criptomonedas. El Bitcoin cayó un 8% en 24 horas, mientras que Ethereum sufrió una caída de más del 10%, lo que provocó liquidaciones por valor de 900 millones de dólares y el cierre forzado de 310,000 inversores en toda la red.

Las políticas arancelarias afectan el mercado de criptomonedas a través de múltiples vías: primero, intensifican la volatilidad del mercado global, impulsando la demanda de refugio en dólares; segundo, los inversores institucionales pueden liquidar activos criptográficos para compensar pérdidas en otras inversiones; tercero, la presión inflacionaria puede debilitar la capacidad de consumo, reduciendo la aversión al riesgo del mercado.

Oportunidades a largo plazo coexisten

A pesar de los impactos significativos a corto plazo, la política arancelaria también podría crear oportunidades estructurales para el mercado de criptomonedas:

1. Expectativa de expansión de la liquidez: El gobierno podría aumentar el gasto fiscal a través de recortes de impuestos e inversiones en infraestructura, y las medidas de monetización adoptadas para compensar el déficit aumentarán la liquidez del mercado, lo que podría proporcionar apoyo a los activos criptográficos.

2. Aumento de la propiedad de protección contra la inflación: Si una guerra comercial provoca la devaluación del dólar, el bitcoin podría convertirse en una herramienta de cobertura debido a su característica de cantidad total fija. La devaluación de monedas competitivas podría llevar a más inversores a considerar las criptomonedas como un canal alternativo para el flujo de capital transfronterizo.

El juego de la manipulación del mercado

Las palabras y acciones de ciertos políticos pueden tener un impacto significativo en los mercados financieros. A través de la creación de incertidumbre y de emociones de confrontación, se convierten en el centro de atención del mercado. Sus declaraciones a menudo provocan fuertes fluctuaciones en el índice Dow Jones, el S&P 500, el oro y el mercado del petróleo.

Este tipo de declaraciones de "cambio" frecuente no son una oscilación política, sino un control preciso sobre el sentimiento del mercado, convirtiendo la volatilidad en una oportunidad de arbitraje controlable. A través de la técnica de "crear confusión - guiar el rumbo - cosechar resultados", se logra el control sobre el mercado.

Incluso después de dejar el cargo, ciertos políticos aún pueden influir en el ritmo del mercado. Su marca personal se convierte en un objeto de especulación en el mercado de capitales, reflejando su influencia continua sobre el mercado.

Nuevos patrones en el mercado de criptomonedas

El mercado de criptomonedas de hoy ya no es simplemente un refugio ideal de descentralización, sino que se está integrando gradualmente en el sistema financiero tradicional. Con la aprobación de los ETF, los gigantes de Wall Street están rápidamente posicionándose en posiciones de bitcoin al contado, encerrándolo en el sistema financiero tradicional.

El comportamiento de los precios de los activos criptográficos depende cada vez más de las políticas de la Reserva Federal, las dinámicas regulatorias y otros factores. Esta esencia de "americanización" consiste en reinsertar activos descentralizados en el sistema financiero dominado por Estados Unidos. Bitcoin está asumiendo gradualmente el papel de "activo de reserva no soberano", convirtiéndose en un sustituto refugio en tiempos de turbulencia financiera.

En general, el mercado de criptomonedas se está convirtiendo en un "campo de batalla extendido" del sistema financiero estadounidense. El mercado parece libre en la superficie, pero en realidad está profundamente orquestado; los precios parecen volátiles, pero detrás de ellos hay fuerzas que controlan la información y el capital. En este nuevo panorama, los inversores deben abordar los cambios del mercado con mayor precaución.