أسبوع الأرباح الفائقة في السوق الأمريكية قادم، سوق العملات الرقمية يشهد انتعاشًا ملحوظًا في أكتوبر

في أكتوبر، أظهرت الاقتصاد الأمريكي استقرارًا، مما خفف من مخاوف السوق بشأن الاقتصاد الكلي. أصبحت الانتخابات الأمريكية المنطق الرئيسي الذي يهيمن على تداولات السوق. شهدت الأسهم التكنولوجية انخفاضًا كبيرًا في نهاية الشهر، بينما أصبح سوق العملات الرقمية نقطة جذب للمستثمرين الذين يبحثون عن الأمان، حيث اقترب سعر البيتكوين من أعلى مستوى تاريخي له، وقد تكون جولة جديدة من ارتفاع الأصول الرقمية قد بدأت.

تقرير بيانات الاقتصاد الأمريكي في نوفمبر يحمل مشاعر مختلطة. زاد عدد الوظائف غير الزراعية بمقدار 254,000 في سبتمبر، وهو ما يتجاوز التوقعات؛ وانخفض معدل البطالة إلى 4.1%. سجل كل من مؤشر مديري المشتريات الصناعي والخدمي أعلى مستوى لهما في شهرين. ومع ذلك، لا تزال ضغوط التضخم موجودة، حيث ارتفع مؤشر أسعار المستهلك (CPI) بنسبة 2.4% على أساس سنوي في سبتمبر، وارتفع مؤشر أسعار المستهلك الأساسي (Core CPI) بنسبة 3.3% على أساس سنوي، وكلاهما يتجاوز التوقعات. هذا أدى إلى توقعات عامة في السوق بأن الاحتياطي الفيدرالي سيقوم بخفض أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس في نوفمبر، وقد اختفى التوقع بخفض قدره 50 نقطة أساس تمامًا.

أصدرت الاحتياطي الفيدرالي مؤخرًا كتابه البني الذي يصور مشهدًا معتدلًا للاقتصاد المستقر وانخفاض التضخم، مما يؤكد بشكل أساسي أن الاقتصاد الأمريكي يحقق هبوطًا ناعمًا. ومع ذلك، ذكر التقرير عدة مرات عدم اليقين الناتج عن انتخابات الولايات المتحدة في نوفمبر، معتبرًا أن هذا قد يؤدي إلى تأجيل المستهلكين والشركات للقرارات المهمة. حاليًا، تقترب نسبة دعم المرشحين الرئاسيين من الحزبين، وهناك تغيرات محتملة في الوضع الانتخابي.

مع تراجع مخاطر الاقتصاد الكلي، أصبحت العوامل السياسية المتغير الرئيسي الذي يؤثر على اتجاه السوق على المدى القصير. ومع ذلك، فقد تعرضت الأسهم الأمريكية لصدمة غير متوقعة في ليلة الهالوين. في آخر يوم تداول في أكتوبر، انخفضت المؤشرات الثلاثة الكبرى بشكل جماعي، وانخفضت أسهم التكنولوجيا بشكل عام. انخفض مؤشر داو جونز بنسبة 0.90%، وانخفض مؤشر ناسداك بنسبة 2.76%، وانخفض مؤشر S&P 500 بنسبة 1.86%. شهدت معظم أسعار أسهم عمالقة التكنولوجيا انخفاضاً ملحوظاً.

على الرغم من ذلك، فإن الأداء المتميز لتسلا يتضح من أحدث تقارير الأرباح لشركات "الأخوات السبع" في سوق الأسهم الأمريكية. تظهر التقارير أن أرباحها في الربع الثالث تجاوزت التوقعات، وارتفعت هوامش الربح مقارنة بالعام الماضي، وزادت كمية حسابات تدريب الذكاء الاصطناعي بشكل كبير. لقد أصبح الذكاء الاصطناعي واحدًا من الدوافع الأساسية التي تؤثر على سعر سهم تسلا.

من الجدير بالذكر أن سوق الأسهم الأمريكية شهدت هذا الشهر تغييراً مثيراً حيث تجاوزت الجوانب السياسية الجوانب الاقتصادية الكلية وأصبحت المنطق المركزي للتداول. ارتفعت بعض الأسهم المرتبطة بترامب بشكل كبير، مما يشير إلى أن المتداولين يراهنون بشكل عام على فوز ترامب. أصبحت "صفقة ترامب" هي السمة الرئيسية لسوق الأسهم الأمريكية الحالية، مما أدى أيضاً إلى ارتفاع أسعار أسهم الشركات المحلية الأمريكية.

في سوق العملات الرقمية، شهد البيتكوين ارتفاعًا قويًا بعد سبعة أشهر من التداول الجانبي، اقترب من أعلى مستوى تاريخي له. شهد صندوق البيتكوين المتداول في الولايات المتحدة تدفقًا كثيفًا من الأموال في أكتوبر. سواء ترامب أو مرشحي الحزب الديمقراطي، أظهروا موقفًا وديًا تجاه التشفير، مما جعل سوق العملات الرقمية خيارًا شائعًا للملاذ الآمن قبل الانتخابات.

ومع ذلك، فإن أداء الإيثيريوم كان ضعيفًا نسبيًا مقارنةً بالبيتكوين، حيث ظل في حالة تذبذب خلال الشهرين الماضيين. ويرجع ذلك جزئيًا إلى المنافسة من سلاسل الكتل العامة الأخرى مثل سولانا، بالإضافة إلى التوجه الحالي الساخن نحو "تداول الميمات" والذي يشتت الأموال. من المتوقع أنه بعد انتهاء الانتخابات الأمريكية، قد يخرج الإيثيريوم من حالة الركود ويشهد عودة السيولة.

مع تلاشي عوامل القلق الاقتصادي، يعيد السوق تركيزه على الخط الرئيسي للذكاء الاصطناعي. على الرغم من أن الانتخابات الأمريكية تجعل المستثمرين في حالة ترقب، إلا أن سوق العملات الرقمية أصبح بشكل غير متوقع نقطة جذب استثمارية حالياً. قد يؤكد هذا أن وضع البيتكوين كأصل ملاذ آمن عالي الجودة يتم التعرف عليه بشكل أوسع. مع انتهاء الانتخابات الأمريكية، تتضح الأوضاع العالمية الكلية تدريجياً، وقد يعيد السوق تركيزه على سرد الذكاء الاصطناعي، ومن المتوقع أن يظل سوق العملات الرقمية نشطاً، وقد يشهد حتى إعادة ظهور مشهد الازدهار "ثنائي الأسهم والعملات" مثل النصف الأول.