تحذير من مخاطر صناعة المقتنيات الرقمية: أهمية بناء الامتثال من خلال النظر في حالات الاحتيال

في الآونة الأخيرة، كشفت إدارة الأمن العام في مقاطعة هوبى عن قضية احتيال كبيرة تتعلق بـ"المقتنيات الرقمية". تم اتخاذ تدابير قسرية جنائية بحق 11 شخصًا متورطًا من منصة المقتنيات الرقمية، وبلغت قيمة الأموال المتورطة أكثر من 12 مليون يوان. هذه هي أول قضية احتيال تتعلق بـ"المقتنيات الرقمية" في مقاطعة هوبى، مما أثار اهتمامًا واسعًا في الصناعة.

مع تلاشي موجة collectibles الرقمية، وجد العديد من المستثمرين أنفسهم في حيرة. كانت كلمة "لاعبو المقتنيات الرقمية" في السابق شائعة جداً، ولكنها أصبحت الآن واحدة من إحباطات عصر الإنترنت. عندما يكون من حولك يركزون على مجالات ناشئة مثل الذكاء الاصطناعي، بدأ اللاعبون الذين لا يزالون في صناعة collectibles الرقمية يشعرون بأنهم مهجورون من قبل العصر.

أثارت حكم محكمة شنتشن في منطقة فوتيان في بداية العام بشأن قضية احتيال منصة تداول المقتنيات الرقمية ردود فعل قوية في الصناعة. بينما جعلت الحادثة المتعلقة بمنصة هوباي للرقم الرقمي العديد من اللاعبين يتنهدون: "المقتنيات الرقمية، في النهاية، هي مجرد دفع خاطئ."

حالياً، لا تزال وضعية اللاعبين على منصة جمع العملات الرقمية مقلقة. إنهم مثل قطة شرودنغر، قبل أن يتكشف مصير المنصة في النهاية، لا أحد يعرف ما إذا كانت النهاية ستكون "ثراء بين عشية وضحاها" أو "خسارة كاملة". الجميع يخشى أن يصبح الضحية التالية، وعندما تنحسر الموجة، قد يتبقى فقط كلمتا "الزلازل".

لماذا تحولت المقتنيات الرقمية إلى "لعبة المضاربة"

في الآونة الأخيرة، أثار مقال بعنوان "لاعبو المقتنيات الرقمية المدمرين" جدلاً كبيراً. يتحدث المقال عن مبرمج يبلغ من العمر 31 عاماً تعرض للديون بسبب لعبه في المقتنيات الرقمية، مما اضطره لتوصيل الطعام وسداد القروض. استثمر هذا اللاعب كل مدخرات عائلته على مدى جيلين في منصة مقتنيات رقمية معينة، ويدين بأكثر من مئة ألف يوان من الديون، وفي النهاية اضطر للعمل في عدة وظائف بدوام جزئي لسد العجز. وقد قال بمرارة: "أصبحت المقتنيات الرقمية لعبة مضاربة تعتمد على من يجري أسرع. "

إذن، لماذا أصبحت المقتنيات الرقمية التي كانت تحظى بشعبية كبيرة "لعبة مضاربة"؟ كيف عانى العديد من اللاعبين من خسائر في هذه "اللعبة"؟ عند مراجعة هذه الأسئلة، نحتاج إلى إعادة النظر في جوهر المقتنيات الرقمية وتحليل المخاطر الكامنة فيها.

من الناحية القانونية، يمكن تعريف المقتنيات الرقمية على أنها: شهادة على ملكية أو صحة ممتلكات افتراضية أو مصالح مالية، تنتج عن تقنيات التشفير مثل تقنية البلوكشين، ولها خصائص عدم القابلية للتكرار وعدم القابلية للتعديل وعدم إمكانية تقسيمها. إنها في جوهرها مجرد بطاقة رقمية، وليست حقوق النشر الخاصة بالعمل نفسه، ولا الحقوق المالية المترتبة على العمل. فقط عندما تُعلن المقتنيات الرقمية بشكل موثوق أن المشتري ومالك حقوق الملكية الفكرية يتشاركان في جزء من حقوق النشر، فإنها تصبح ذات قيمة للمشتري.

تعتبر تجارة المقتنيات الرقمية في الواقع شكلاً من أشكال مشاركة الحقوق، حيث أن موضوع التجارة هو شهادة الحق. يتشكل بين المستهلك والمقتنيات الرقمية المشتراة علاقة دَين، بدلاً من الحصول على ملكية العمل الفعلي.

يمكن تقسيم سلوك تداول المقتنيات الرقمية إلى تداولات عرضية وتداولات تجارية. الأول هو بيع وشراء عرضي بناءً على حب الملكية الفكرية وما إلى ذلك، وعادةً ما لا يكون محظورًا قانونيًا. والثاني يشير إلى الأنشطة التي تهدف إلى بيع المقتنيات الرقمية، والتي يمكن تقسيمها إلى نوعين: البيع لمرة واحدة والسماح بإعادة البيع عدة مرات. في الوقت الحالي، لا يزال البيع لمرة واحدة للمقتنيات الرقمية معترفًا به على نطاق واسع، ولكن إعادة البيع عدة مرات قد تؤدي إلى مشاكل في الامتثال، لأنها قد تؤدي إلى ارتفاع أسعار المقتنيات، وحتى استخدامها في المضاربة وكسب الفارق.

تحديات الامتثال في منصة المقتنيات الرقمية

في الوقت الحالي، تتبنى المنصات التي تسمح بالتداول قصير الأجل (مثل T+0 إلى T+5) عادةً نموذجين لمواجهة تحديات الامتثال:

1. التعاون مع مختلف أنواع البورصات أو مراكز التداول. ومع ذلك، حتى مع وجود تراخيص مالية مثل مراكز التداول المحلية، لا يمكن تجنب مخاطر جريمة التشغيل غير القانونية بشكل كامل.

2. اتخاذ نموذج مطابقة المعلومات. بعض المنصات تتبع نموذج البيع بالوكالة على غرار منصات السلع الفاخرة المستعملة، وتفرض رسوم تتراوح بين 5%-10% أو حتى أكثر. لكن ما إذا كانت المقتنيات الرقمية يمكن اعتبارها مواد حياتية لا يزال موضوع جدل في سياق إدارة السوق.

اقتراحات الامتثال لمنصة المقتنيات الرقمية

في الوضع الحالي، أصبح بناء الامتثال لمنصات المقتنيات الرقمية أكثر أهمية. فيما يلي بعض الاقتراحات الرئيسية:

1. الحصول على ترخيص ICP وغيره من التراخيص الإدارية وفقًا للقانون. على الرغم من أن نقص الترخيص نفسه قد لا يشكل جريمة، إلا أنه قد يزيد من مخاطر تحقيق المنصة.

2. يجب على المنصة عدم التدخل في أسعار السوق الثانوية. يجب تجنب التأثير بشكل مصطنع على أسعار التداول من خلال التلاعب بالحسابات أو استئجار أشخاص وهميين، لتفادي الشكاوى من المستخدمين والمخاطر الجنائية المحتملة.

3. التحكم بشكل معقول في تسعير المقتنيات الرقمية. على الرغم من أن التسعير "المبالغ فيه" بشكل معتدل لن يؤدي مباشرة إلى الجريمة، إلا أن المبالغة المفرطة في القيمة قد تثير الشبهات بالاحتيال.

4. كن حذرًا في الترويج للمنصة. تجنب استخدام لغة تعد بالعائدات أو تصرح بقيمة الاستثمار لتقليل خطر اعتبارها جمعًا غير قانوني. بالنسبة للوعود مثل "تقديم هدايا مادية" أو "تمكين الحقوق"، تأكد من أنك قادر على الوفاء بها.

الخاتمة

على الرغم من أن حمى المقتنيات الرقمية قد تراجعت، إلا أن بناء الامتثال في الصناعة لا يزال بالغ الأهمية. نأمل أن يلتزم رواد الأعمال بخطوط الامتثال الصارمة، للحفاظ على التنمية الصحية للصناعة. فقط بهذه الطريقة يمكن حماية مصالح المستثمرين في ظل تقلبات السوق، ودفع التنمية طويلة الأجل لصناعة المقتنيات الرقمية.